par EUROBIO-SCIENTIFIC (EPA:ALERS)
Eurobio Scientific: Rapport financier semestriel 2024
EUROBIO SCIENTIFIC
Société anonyme au capital de 3.279.638,72 euros
Siège social : 7, avenue de Scandinavie, ZA de Courtaboeuf, 91940 Les Ulis
414 488 171 RCS Evry
RAPPORT FINANCIER SEMESTRIEL
AU 30 JUIN 2024
SOMMAIRE
6.2. COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE (MONTANT EN MILLIERS D’EUROS SAUF NOMBRE D’ACTIONS ET DONNEES ....
7. RAPPORT D’EXAMEN LIMITE DU COMMISSAIRE AUX COMPTES SUR LES COMPTES CONSOLIDES
AU 30 JUIN 2024 ...................................................................................................................3 6
Le présent rapport financier semestriel a été établi par le conseil d’administration d’Eurobio Scientific (ci-après la « Société ») le 24 septembre 2024, conformément à l’article 4.2 des règles des marchés Euronext Growth en date du 2 mai 2024.
1. ACTIVITE AU COURS DU PREMIER SEMESTRE 2024
1.1. CHIFFRE D’AFFAIRES AU PREMIER SEMESTRE 2024
La Société a diffusé un communiqué de presse en date du 31 juillet 2024 relatif à son chiffre d’affaires du premier semestre 2024 intégralement reproduit ci-dessous.
PREMIER SEMESTRE 2024,
UN SOLIDE DEBUT D’EXERCICE DANS UN CONTEXTE INCERTAIN
PROJET D’OFFRE PUBLIQUE
• Progression du chiffre d’affaires semestriel à +24% (+12% hors effets de changement de périmètre liés aux acquisitions de DID et Alpha Biotech)
• Maintien des axes stratégiques du Groupe : o Produits propriétaires : 29% du Chiffre d’affaires
o Internationalisation : 42% du Chiffre d’affaires réalisé hors de France
• Conclusion d’un accord entre Eurobio Scientific et un consortium composé de l’équipe d’entrepreneurs et dirigeants d’Eurobio Scientific, IK Partners et Nextstage, en vue du dépôt d’une offre publique d’achat volontaire
Paris, le 31 juillet 2024 – 21h00
Eurobio Scientific (FR0013240934, ALERS, éligible PEA-PME), groupe français leader dans le diagnostic médical in vitro et les sciences de la vie, présente aujourd’hui son chiffre d’affaires semestriel consolidé au 30 juin 2024.
Solide croissance de l’activité à +24%
Eurobio Scientific a enregistré à fin juin 2024 un chiffre d’affaires de 73,4 M€ contre 59,1 M€ à fin juin 2023, soit une progression de +24%. Sur une base comparable, c’est-à-dire hors effets de périmètre liés aux acquisitions, la croissance reste solide, à +12%.
Les effets de périmètre se détaillent comme suit sur le semestre : l’activité de DID s’élève à 6,1 M€ tandis que celle d’Alpha Biotech s’élève à 1,3 M€.
Hors effet de périmètre, la hausse de l’activité de +6,9 M€ provient principalement des activités de GenDx à hauteur de +3,6 M€ (+32%) et de la France à hauteur de +3,1 M€ (+8%). Le reste des activités du Groupe est en croissance limitée d’environ 2%.
GenDx connait une croissance sur l’ensemble des territoires (Europe, Etats Unis et à l’International) avec notamment quelques contrats de distribution ponctuels à l’International qui contribuent à hauteur de + 0,8 M€ à cette évolution. Retraité de cet effet non récurrent, le taux de croissance de GenDx est de l’ordre de 25% sur le semestre.
Les activités françaises du Groupe connaissent sur le semestre une croissance significative portée également par certains facteurs non récurrents comme les contextes épidémiques Covid et Coqueluche ou encore la prorogation pour quelques mois de certains appels d’offre en Transplantation qui maintiennent les volumes d’activité sur ce segment. L’activité est stable en dehors de ces effets.
Point d’étape du déploiement de la stratégie du Groupe
Le Groupe poursuit sa stratégie d’expansion géographique et technologique ciblée, avec l’ambition de devenir une société internationale de premier plan sur le marché des diagnostics de spécialité et d'offrir à ses clients une offre complète s’appuyant sur le diagnostic moléculaire avec ses propres solutions et celles de ses partenaires.
• Part des produits propriétaires stable
La part des produits propriétaires est stable, malgré l’intégration des activités de distribution de DID, et atteint un niveau d’environ 29% du chiffre d’affaires (contre 30% du CA au 1er semestre 2023).
• International en développement
Les ventes hors France progressent et représentent 42% du CA (contre 35% au 1er semestre 2023). Cette progression est principalement liée aux nouvelles acquisitions réalisées mais aussi au développement des ventes croisées de produits propriétaires au sein du groupe.
Perspectives
Le Groupe Eurobio Scientific maintient l’exécution des axes stratégiques développés depuis plusieurs années : le développement de produits propriétaires, l’internationalisation et l’ouverture de nouveaux marchés. A horizon 5 ans, le Groupe ambitionne que la part des produits propriétaires puisse représenter environ 50% de son chiffre d’affaires.
Projet d’offre publique
Des fonds gérés par NextStage AM et IK Partners, ainsi que M. Denis Fortier, Président-Directeur Général et d’autres membres du Conseil d’administration et de la direction générale de la Société ont pris la décision de former un consortium (le « Consortium ») afin d’initier une offre publique d’achat volontaire visant l’intégralité des actions Eurobio Scientific en circulation. Un communiqué de presse, publié conjointement par la Société et le Consortium, présentant ce projet et ses principales caractéristiques préliminaires est disponible sur le site Internet de la Société eurobio-scientific.com.
1.2. RESULTATS AU PREMIER SEMESTRE 2024
La Société a diffusé un communiqué de presse en date du 24 septembre 2024 relatif à son résultat au cours du premier semestre 2024 intégralement reproduit ci-dessous.
RESULTAT DU 1ER SEMESTRE 2024
• Progression du chiffre d’affaires à +12% à périmètre constant (+24% au total) • Stabilité de l’EBITDA et du résultat opérationnel ajustés[1]• Dette financière nette en légère baisse à 1,6 M€, avec une trésorerie de 86,6 M€ • Projet d’offre publique d’achat volontaire
Paris, le 24 septembre 2024 - 17h40 - Eurobio Scientific (FR0013240934, ALERS, éligible PEA-PME), groupe français leader dans le diagnostic médical in vitro et les sciences de la vie, présente aujourd’hui ses résultats consolidés au 30 juin 2024, établis selon les normes françaises et arrêtés par le conseil d’administration de la société qui s’est réuni le 24 septembre 2024.
Les résultats d’Eurobio Scientific au 30 juin 2024 montrent une relative stabilité, la croissance du chiffre d’affaires étant compensée par un léger tassement du taux de marge brute et une augmentation des charges.
En M€ | 30 juin 2024 | 30 juin 2023 | Variation | |
Chiffre d’affaires | 73,1 | 59,2 | +23% | |
Subventions de R&D et CIR | 0,4 | 0,2 | - | |
Total des produits d'exploitation | 73,5 | 59,4 | +24% | |
Coût d'achat des marchandises | -39,8 | -31,8 | +25% | |
Marge brute ajustée1 | 33,6 | 27,5 | +22% | |
Marge brute | 33,4 | 24,0 | ||
Dépenses de recherche et développement | -2,9 | -3,1 | -6% | |
Frais marketing et commerciaux | -11,9 | -7,8 | +53% | |
Frais généraux et administratifs | -7,6 | -5,4 | +41% | |
EBITDA | 13,6 | 9,9 | ||
EBITDA ajusté1 | 13,9 | 13,4 | +4% | |
Amortissements des actifs incorporels issus du PPA | -2,3 | -2,3 | - | |
Amortissements des écarts d'acquisition | -1,9 | -1,4 | - | |
Résultat opérationnel | 6,8 | 4,1 | - | |
Résultat opérationnel ajusté1 | 11,2 | 11,2 | 0% | |
Résultat financier | -1,0 | -1,3 | -23% | |
Résultat exceptionnel | 0,1 | 0,1 | - | |
Impôts | -1,9 | +171% | ||
Résultat net | 4,0 |
| +82% | |
30 juin 2024 | 31 déc. 2023 | |||
Trésorerie | 86,6 | 89,0 | ||
Dette financière hors crédit-bail | 88,2 | 94,5 | ||
Fonds propres | 178,7 | 175,0 |
Croissance portée par les acquisitions récentes et stabilité de la part des produits propriétaires
Eurobio Scientific enregistre sur le premier semestre 2024 un chiffre d’affaires de 73,1 M€ contre 59,1 M€ à fin juin 2023, soit une progression de +24%. Sur une base comparable, c’est-à-dire hors effets de périmètre liés aux acquisitions, la croissance est de 12%. Le chiffre d’affaires semestriel 2024 inclus 7,9 M€ effectué avec One Lambda contre 7,3 M€ au premier semestre 2023 en raison de la prorogation de certains appels d’offre. Il est rappelé que le contrat One Lambda a été arrêté en octobre 2022 et qu’ainsi, les ventes se poursuivent sur certains appels d’offre en cours jusqu’à leur expiration.
Les effets de périmètre se détaillent comme suit sur le semestre : l’activité de DID s’élève à 6,1 M€ tandis que celle d’Alpha Biotech s’élève à 1,3 M€.
Hors effet de périmètre, la hausse de l’activité de +6,9 M€ provient principalement des activités de GenDx (acquise fin 2022) à hauteur de +3,6 M€ (+32%) et de la France à hauteur de +3,1 M€ (+8%). Le reste des activités du Groupe est en croissance limitée d’environ 2%.
GenDx connait une croissance sur l’ensemble des territoires (Europe, Etats Unis et à l’International) avec notamment quelques contrats de distribution ponctuels à l’International qui contribuent à hauteur de +0,8 M€ à cette évolution. Retraité de cet effet non récurrent, le taux de croissance de GenDx est de l’ordre de 25% sur le semestre.
Les activités françaises du Groupe connaissent sur le semestre une croissance portée par certains facteurs non récurrents comme les contextes épidémiques Covid et Coqueluche ou comme évoqué, la prorogation pour quelques mois de certains appels d’offre en Transplantation. L’activité est stable en dehors de ces effets.
La part des produits propriétaires est stable, malgré l’intégration des activités de distribution de DID, et atteint un niveau d’environ 29% du chiffre d’affaires (contre 30% du CA au 1er semestre 2023).
Résultat opérationnel stable
Le taux de marge brute se tasse légèrement à 46,0% (vs 46,7% au S1 2023). L’exposition au marché français et les évolutions à la baisse des remboursements des actes de biologie explique les pressions sur la marge brute du groupe.
Les dépenses de Recherche et Développement sont en léger retrait à 2,9 M€ sur le semestre. Les frais marketing et commerciaux sont en augmentation de 4,1 M€ (+53%). Les frais généraux et administratifs augmentent eux de 2,3 M€ (+41%). L’augmentation des dépenses opérationnelles de 6,1 M€ sur le semestre est liée aux effets de périmètre DID et Alpha Biotech pour 3,5 M€ et à l’évolution de l’activité pour le reste.
Ainsi, au 30 juin 2024, l’EBITDA ajusté atteint 13,9 M€ contre 13,4 M€ au 30 juin 2023. Le résultat opérationnel ajusté est stable à 11,2 millions d’euros.
Le résultat financier est négatif à -1,0 M€ en raison des frais liés à l’emprunt réalisé pour financer l’acquisition de GenDx.
Après un résultat exceptionnel de 52 k€ et un impôt sur les sociétés de 1,9 M€ (vs 0.7 M€ un an plus tôt), le résultat net ressort à 4 M€ au 30 juin 2024.
Free cash-flow de 6,3 M€
Le Groupe génère ce semestre un free cash-flow de 6,3 M€ sous l’effet d’une capacité d’auto-financement de 10,9 M€, d’une variation de BFR qui contribue négativement à hauteur de 3,2 M€ et d’un flux d’investissements nets de 1,4 M€.
Avec un flux des opérations de financement de 8,7 M€, dont 7,3 M€ de remboursement d’emprunts et créditbail, Eurobio Scientific disposait d’une trésorerie de 86,6 millions d’euros au 30 juin 2024, pour une dette financière hors crédit-bail de 88,2 M€, soit une dette financière nette de 1,6 millions d’euros, contre 5,5 M€ un an plus tôt.
Perspectives
Eurobio Scientific a pour principe de ne pas communiquer d’objectifs pour l’exercice en cours. A moyen terme, le Groupe Eurobio Scientific maintient l’exécution des axes stratégiques développés depuis plusieurs années : le développement de produits propriétaires, l’internationalisation et l’ouverture de nouveaux marchés. A horizon 5 ans, le Groupe ambitionne que la part des produits propriétaires puisse représenter environ 50% de son chiffre d’affaires.
Mise à disposition du rapport financier semestriel 2024
Eurobio Scientific a mis à disposition du public et déposé auprès de l’Autorité des Marchés Financiers (AMF) le 24 septembre 2024 son rapport financier semestriel au 30 juin 2024.
Le rapport financier semestriel peut être consulté sur le site Internet de la société à l’adresse : www.eurobioscientific.comdans la rubrique « Investisseurs » / « Information Réglementée » / « Rapports financiers semestriels ».
Projet d’offre publique sur les actions Eurobio Scientific
Le 31 juillet 2024, Denis Fortier et l’équipe de management ont annoncé la conclusion d’un accord entre Eurobio Scientific, NextStage AM et IK Partners en vue de la création d’un consortium visant au dépôt d’une offre publique d’achat volontaire. Un communiqué de presse, publié conjointement par la Société et le Consortium, présentant ce projet et ses principales caractéristiques préliminaires a été rendu disponible à cette date. Comme indiqué dans le communiqué de presse diffusé le 31 juillet 2024, il est prévu que les projets de note d’information et de note en réponse soient déposés fin septembre, respectivement, par l’initiateur et la Société afin de permettre la soumission de l’Offre au collège de l’AMF au cours du mois d’octobre 2024.
2. EVENEMENTS IMPORTANTS SURVENUS AU COURS DU PREMIER SEMESTRE 2024
Les évènements importants survenus au cours du premier semestre 2024 sont décrits (i) dans le communiqué de presse relatif au chiffre d’affaires de la Société au cours du premier semestre 2024, diffusé le 31 juillet 2024, respectivement reproduit au paragraphe 1.1 du présent rapport, (ii) dans le communiqué de presse relatif au résultat de la Société au cours du premier semestre 2024, diffusé le 24 septembre 2024, respectivement reproduit au paragraphe 1.2 du présent rapport et (iii) dans la note 3 de l’annexe aux comptes semestriels au 30 juin 2024 reproduit au paragraphe 6.5 du présent rapport.
Les communiqués de presse publiés par la Société sont disponibles sur le site Internet de la Société (www.eurobio-scientific.com/fr) à la rubrique « Média ».
3. PRINCIPALES TRANSACTIONS AVEC LES PARTIES LIEES
Au cours du premier semestre 2024, il n’y a pas eu de transactions conclues avec les parties liées.
Le rapport du commissaire aux comptes sur les conventions réglementées présenté lors de l’assemblée générale du 13 juin 2024 est disponible sur le site Internet de la Société (www.eurobio-scientific.com/fr) à la rubrique « Assemblée générale » de la partie Investisseurs.
4. PRINCIPAUX RISQUES ET INCERTITUDES
Les risques auxquels le groupe, auquel la Société appartient, est confronté sont exposés au paragraphe 1.6 du rapport de gestion du conseil d’administration de la Société, incluant le rapport de gestion du groupe, concernant l’exercice clos le 31 décembre 2023. Ils n’ont pas connu d’évolution significative depuis la publication du rapport de gestion le 26 avril 2024 et sa présentation aux actionnaires lors de l’assemblée générale du 13 juin 2024.
Le rapport de gestion 2023 est disponible sur le site Internet de la Société (www.eurobio-scientific.com/fr) à la rubrique « Assemblée générale » de la partie Investisseurs.
5. EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE
Les événements postérieurs à la clôture des comptes semestriels au 30 juin 2024 sont décrits dans la note 25 de l’annexe aux comptes semestriels au 30 juin 2024 reproduit au paragraphe 6.5 du présent rapport.
Les communiqués de presse publiés par la Société depuis le 30 juin 2024 sont disponibles sur le site Internet de la Société (www.eurobio-scientific.com/fr) à la rubrique « Média ».
6. COMPTES CONSOLIDES AU 30 JUIN 2024
Les montants exprimés dans les comptes et tableaux présentés aux paragraphes 6.1 à 6.4 sont indiqués en milliers d’euros sauf pour le nombre d’actions donné par actions.
6.1. BILAN CONSOLIDE (EN MILLIERS D’EUROS)
ACTIF | note | 30 juin 2024 | 31 décembre 2023 | PASSIF | note | 30 juin 2024 | 31 décembre 2023 | |
Immobilisations incorporelles, nettes dont écarts d’acquisition | 4.1/4.2 4.1 | 150 402 | 153 133 116 026 | Capital social Prime d'émission | 3 280 | 3 502 23 776 | ||
115 859 | 10 396 | |||||||
Immobilisations corporelles, nettes | 5 | 11 614 | 12 299 | Prime d'apport | 9 795 | 9 795 | ||
Autres actifs à long terme Total actif à long terme Stocks Créances clients et comptes rattachés (nets) Impôts différés actifs à court terme Autres créances à court terme | 6
7 8 9 9 | 5 078 | 6 986 | Réserves et résultats consolidés Intérêts minoritaires Capitaux propres Avances conditionnées Total autres fonds propres Provision pour risques et charges Total provision pour risques et charges Dettes financières, part à plus d'un an Dettes de crédit-bail, part à plus d'un an | 11 12 13 14 | 155 196 - | 137 942 - | |
167 094 | 172 418 | 178 666 | 175 014 | |||||
21 449 26 938 357 6 138 | 158 | 158 | ||||||
158 | 158 | |||||||
1 732 | 2 029 | |||||||
23 434 | 1 732 | 2 029 | ||||||
27 816 | 81 231 | |||||||
375 8 457 | 74 561 3 436 | |||||||
4 352 | ||||||||
Valeurs mobilières de placement | 10 | 41 472 | 39 730 | Autres dettes à long terme | 17 | 666 | 666 | |
Disponibilités et équivalents de disponibilités | 10 | 45 118 | 49 298 | Total dettes à long terme Dettes financières, part à moins d’un an Dettes de crédit-bail, part à moins d'un an |
14 | |||
78 663 | 86 249 | |||||||
13 607 | 13 279 | |||||||
1 799 | 1 798 | |||||||
Fournisseurs et comptes rattachés Dettes fiscales et sociales Autres dettes à court terme | 15 16 17 | 19 124 | 16 815 | |||||
9 312 | 9 630 11 155 | |||||||
10 426 | ||||||||
Total actif à court terme |
| Produits constatés d'avance à court terme Total dettes à court terme | 18
| 279 | 201 | |||
146 672 | 143 911 | 54 547 | 52 878 | |||||
TOTAL ACTIF |
| 313 767 | 316 329 | TOTAL PASSIF |
| 313 767 | 316 329 |
8
6.2. COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE (MONTANT EN MILLIERS D’EUROS SAUF NOMBRE D’ACTIONS ET DONNEES
PAR ACTION)
Exercice au Exercice au
30 juin 2024 30 juin 2023
6 mois 6 mois
Ventes 73 108 58 991
Produits de Recherche et Développement 166 167
Autres produits -
Subventions de Recherche et Développement et CIR
Total des produits
Coût d'achat des marchandises (39 821) (31 835)
Marge brute hors reprise du stock alloué au PPA | 33 632 | 27 537 | ||||||
Reprise du stock alloué au PPA – Non récurrent | (282) | (3 529) | ||||||
Marge brute Dépenses de Recherche et Développement | 33 350 (2 896) | 24 008 (3 094) | ||||||
Frais marketing et commerciaux | (11 943) | (7 800) | ||||||
Frais généraux et administratifs | (7 550) | (5 395) | ||||||
Total dépenses opérationnelles (22 389) (16 289)
Dotation aux amortissements des actifs incorporels issus du PPA (2 262) (2 262)
Dotation aux amortissements des écarts d'acquisition (1 871) (1 388)
Résultat opérationnel | 6 829 | 4 069 |
Résultat opérationnel – hors amortissement PPA et reprise du stock PPA | 11 243 | 11 248 |
Charges financières (2 153) (2 262) Produits financiers 920 903
Gain (perte) de change (net) 82
Résultat Financier
Nombre moyen pondéré d'actions en circulation pour résultat de base | 10 026 847 | 10 209 806 |
Nombre moyen pondéré d’action en circulation pour résultat dilué | 10 026 847 | 10 209 806 |
Résultat net de base par action | 0,40 | 0,21 |
Résultat net par action (dilué) | 0,40 | 0,21 |
EBITDA hors reprise du stock PPA (cf. note 19.1) | 13 929 | 13 369 |
6.3. TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES (MONTANT EN MILLIERS D’EUROS SAUF NOMBRE D’ACTIONS ET DONNEES PAR ACTION)
Réserves de Réserves & Capitaux
Nombre Prime Intérêts Total capitaux
Montant Prime d'apport conversion Résultat propres, part d'actions d'émission minoritaires propres
consolidés du groupe
Au 31 décembre 2022 | 11 343 171 | 3 630 | 30 253 | 9 795 | (1 501) | 130 478 | 172 652 - | 172 652 |
Acquisition de Titres en auto-contrôle | - | - | - | - | - | (199) | (199) - | (199) |
Résultat de la période | - | - | - | - | - | 2 191 | 2 191 - | 2 191 |
Variation de périmètre | - | - | - | - | 16 | (16) | - - | - |
Variation des écarts de conversion | - | - | - | - | 239 | (2) | 237 - | 237 |
Au 30 juin 2023 | 11 343 171 | 3 630 | 30 253 | 9 795 | (1 246) | 132 452 | 174 883 - | 174 883 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Au 31 décembre 2023 | 10 943 171 | 3 502 | 23 776 | 9 795 | (1 164) | 139 107 | 175 014 - | 175 014 |
Acquisition de Titres en auto-contrôle | - | - | - | - | - | (273) | (273) - | (273) |
Réduction de capital par rachat d’actions propres | (694 300) | (222) | (13 380) | - | - | 13 602 | - - | - |
Résultat de la période | - | - | - | - | - | 3 999 | 3 999 - | 3 999 |
Variation de périmètre | - | - | - | - | - | - | - - | - |
Variation des écarts de conversion | - | - | - | - | (74) | - | (74) - | (74) |
Au 30 juin 2024 | 10 248 871 | 3 280 | 10 396 | 9 795 | (1 238) | 156 434 | 178 666 - | 178 666 |
10
6.4. TABLEAU DE VARIATION DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDEE (MONTANT EN MILLIERS D’EUROS SAUF
NOMBRE D’ACTIONS ET DONNEES PAR ACTION)
OPERATIONS D'EXPLOITATION |
| 30 juin 2024 | 30 juin 2023
| ||
Résultat net |
| 3 999 |
| 2 191 | |
Elimination des charges et produits sans incidence sur la trésorerie ou non liés à l’activité : |
| ||||
Amortissements et provisions nettes des reprises Charges financières nettes Plus ou moins-values de cession Impôts différés | 6 544 990 (110) (540) | 5 859 1 277 (27) (1 077) | |||
Divers (1) | (18) | 285 | |||
Variation du besoin en fonds de roulement (2) : |
| (3 152) |
| 2 896 | |
Stocks Crédit d’impôt recherche Créances d’exploitation Dettes d’exploitation Produits constatés d’avance Flux net de trésorerie généré par l’activité OPERATIONS D’INVESTISSEMENT |
| (1 857) (117) (2 772) 1 574 19 |
| 3 228 105 11 116 (11 610) 56 11 405 | |
Acquisitions d’immobilisations Cessions d’immobilisations | (1 723) 135 | (2 659) 495 | |||
Avance versée dans le cadre de l’acquisition post-clôture de la société DID | (18 220) | ||||
Variations nettes des autres actifs financiers Incidence des variations de périmètre Flux net de trésorerie lié aux opérations d’investissement OPERATIONS DE FINANCEMENT |
| 1 909 (1 764) (1 444) |
| 3 231 - (17 153) | |
Emprunt obligataire remboursé en numéraire | - | (470) | |||
Encaissement d’emprunts bancaires | - | - | |||
Encaissement d’avances remboursables | - | - | |||
Décaissement d’avances remboursables Emprunts bancaires- remboursement Remboursement du crédit-bail Charges financières décaissées | - (6 382) (895) (1 193) | (40) (6 601) (881) (1 359) | |||
Acquisition de titres en auto-contrôle | (273) | (166) | |||
Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement
Augmentation (diminution) des disponibilités et valeurs mobilières de placement Incidence des variations des cours de devises Disponibilités et valeurs mobilières de placement à l’ouverture Disponibilités et valeurs mobilières de placement à la clôture |
| (8 743) (2 474) 36 89 028 86 590 |
| (9 517) (15 265) 79 85 935 70 749 |
(1) Correspond principalement aux produits et charges exceptionnels sans impact sur la trésorerie.
(2) Variation du besoin en fonds de roulement – rapprochement avec les postes du bilan.
(F)=(E)+(D)+(C)+(B) (E) (D) (C)=(A)- (B) (A)
(B)
Variation nette impact besoin en fonds de roulement |
(1 857) (117) (2 772) 574 19 |
(3 152) |
Impact des entrée Ecarts 31 (Montants en milliers s et de Variation juin déce d'euro) sorties conve brute mbre de rsion 2023 périm ètre
30
2024
Stocks 110 17 (1 984) 23 21
434 449 Crédit d'impôt recherche - - (117) 518 402
Créances d'exploitation 270 39 (3 081) 35 32
755 674
Dettes d'exploitation (326) (11) 1 911 (31 (29
542) 631)
Produits constatés (57) (1) 78 279 201 d'avance
Variation du besoin en fonds de roulement
6.5 NOTES ANNEXES AUX ETATS FINANCIERS AU 30 JUIN 2024
1. NATURE DE L’ACTIVITE ET PERFORMANCE AU PREMIER SEMESTRE
1.1. NATURE DE L’ACTIVITE
Eurobio Scientific (« Le Groupe ») est un acteur majeur dans le domaine du diagnostic in vitro de spécialités et des sciences de la vie. Il intervient dans la conception, le développement et la commercialisation de tests diagnostiques dans les domaines de la transplantation, des maladies infectieuses, de l’auto-immunité et de l’oncologie, ainsi que de produits pour la recherche dans le domaine des sciences de la vie.
Avec ses nombreux partenariats et sa forte présence hospitalière, Eurobio Scientific dispose de son propre réseau étendu de distribution et d’un portefeuille de produits propriétaires parmi lesquels la gamme de biologie moléculaire EBX (Grippe, COVID-19, Dengue, Chikungunya, Zika, Hépatite delta, etc…), et Tétanos Quick Stick® dans le domaine des maladies infectieuses, ainsi que sa gamme Eurobio Transplantation de tests pour le typage HLA à haut débit en transplantation. Le Groupe se développe ainsi rapidement dans le domaine de la biologie moléculaire, en particulier dans les plateaux techniques des laboratoires privés.
Dans le domaine des sciences de la vie, le groupe développe un ensemble de produits destinés à la R&D, en particulier auprès d’organismes publics de recherche et de l’industrie pharmaceutique. Il commercialise notamment des milieux de culture cellulaires, des réactifs de biologie moléculaire ainsi que des anticorps propriétaires, et propose un service de production à façon dédié aux sociétés de biotechnologie ou pharmaceutiques.
Eurobio Scientific produit et commercialise également des milieux de transport et de préservation des greffons de cornée.
Dans le domaine thérapeutique, Eurobio Scientific a licencié des molécules issues de ses nombreux travaux de recherche et développement thérapeutique et est éligible à recevoir des paiements d’étape au fur et à mesure de l’avancement avec succès des développements entrepris sur ces molécules, entre autres par Allergan (aujourd’hui AbbVie), et des redevances si ces molécules sont commercialisées.
Eurobio Scientific détient plusieurs filiales opérationnelles à l’étranger : Genbio et GenDx Product Inc. aux EtatsUnis, Eurobio Scientific UK (anciennement Pathway Diagnostics), Personal Diagnostics et AlphaBiotech en Grande Bretagne, TECOmedical AG en Suisse, TECO Medical Gmbh en Allemagne, Biomedical Diagnostics NV en Belgique, Genome Diagnostics BV et Genome Product BV aux Pays-Bas, ainsi que D.I.D. (Diagnostic International Distribution) Spa en Italie. Le groupe dispose ainsi de quatre unités de production basées en région parisienne, en Allemagne, aux Pays Bas et aux Etats-Unis.
Au 30 juin 2024, le Groupe emploie 329 collaborateurs, principalement basés en France et aux Pays Bas (cf. note 20).
La maison mère Eurobio Scientific a été immatriculée le 20 novembre 1997. Depuis le 17 novembre 2005,
Eurobio Scientific est coté sur le marché Euronext Growth à Paris (code ISIN : FR0013240934, mnémo : ALERS) et fait partie des indices Euronext Growth BPI Innovation, Euronext PEA-PME 150 et Next Biotech. Eurobio Scientific publie ses informations sur un site internet à l’adresse suivante : http://www.eurobio-scientific.com.
1.2. PERFORMANCE AU PREMIER SEMESTRE 2024
Eurobio Scientific enregistre sur le premier semestre 2024 un chiffre d’affaires de 73,3 M€ contre 59,1 M€ à fin juin 2023, soit une progression de +24%. Sur une base comparable, c’est-à-dire hors effets de périmètre liés aux acquisitions, la croissance est de 12%.
Les effets de périmètre se détaillent comme suit sur le semestre : l’activité de DID s’élève à 6,1 M€ tandis que celle d’Alpha Biotech s’élève à 1,3 M€.
Hors effet de périmètre, la hausse de l’activité de +6,9 M€ provient principalement des activités de GenDx à hauteur de +3,6 M€ (+32%) et de la France à hauteur de +3,1 M€ (+8%). Le reste des activités du Groupe est en croissance limitée d’environ 2%.
GenDx connait une croissance sur l’ensemble des territoires (Europe, Etats Unis et à l’International) avec notamment quelques contrats de distribution ponctuels à l’International qui contribuent à hauteur de + 0,8 M€ à cette évolution. Retraité de cet effet non récurrent, le taux de croissance de GenDx est de l’ordre de 25% sur le semestre.
Les activités françaises du Groupe connaissent sur le semestre une croissance portée par certains facteurs non récurrents comme les contextes épidémiques Covid et Coqueluche ou encore la prorogation pour quelques mois de certains appels d’offre en Transplantation qui maintiennent les volumes d’activité sur ce segment. L’activité est stable en dehors de ces effets.
Le taux de marge brute est en retrait à 45,7%. L’exposition au marché français et les évolutions à la baisse des remboursements des actes de biologie expliquent les pressions sur la marge brute du groupe.
Les dépenses de Recherche et Développement sont en léger retrait à 2,9 millions d’euros sur le semestre. Les frais marketing et commerciaux sont en augmentation de 4,1 millions d’euros. Les frais généraux et administratifs augmentent eux de 2,2 millions d’euros.
Ainsi, au 30 juin 2024, l’EBITDA atteint 13,9 contre 13,4 millions d’euros au 30 juin 2023 (voir note 19.1). Le résultat opérationnel est stable à 11,2 millions d’euros.
Le résultat financier est négatif à K€ 990 en raison de l’emprunt réalisé pour financer l’acquisition de GenDx.
Le résultat exceptionnel est négatif et s’élève à K€ 52 (cf. note 22).
Le résultat net ressort ainsi à 4 millions d’euros au 30 juin 2024.
Compte tenu de tous ces éléments, Eurobio Scientific dispose d’une trésorerie de 86,6 millions d’euros au 30 juin 2024 (cf. note 10), pour une dette financière nette de 1,6 millions d’euros (cf. notes 10 et 14).
2. PRINCIPES ET METHODES COMPTABLES
2.1. REGLES GENERALES D’ETABLISSEMENT ET DE PRESENTATION DES COMPTES
Les comptes consolidés sont établis conformément à la réglementation française en vigueur (Règlement ANC 2020-01) en application des principes fondamentaux (image fidèle, comparabilité, continuité d’activité, régularité, sincérité, prudence, indépendance des exercices, permanence des méthodes), ainsi qu’au règlement ANC 2016-07 relatif à la réécriture du Plan Comptable Général.
Le règlement ANC 2022-06, homologué par arrêté du 26 décembre 2023 induit une nouvelle approche du résultat exceptionnel, et par ailleurs une refonte du plan comptable général avec notamment la suppression de la technique du transfert de charges.
Le règlement s’applique aux comptes afférents aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2025. L’application anticipée est autorisée.
Le Groupe a choisi d’anticiper l’application de ce nouveau règlement dès 2024, et considère son application comme sans impact significatif sur la lecture des états financiers.
Le principe de continuité d’exploitation a été retenu compte tenu des éléments suivants :
- Le Groupe dispose d’une trésorerie brute de 86,6 millions d’euros au 30 juin 2024 (cf. note 10),
- Le Groupe a dégagé un résultat opérationnel positif de 6,8 millions d’euros au 30 juin 2024,
- Le Groupe a dégagé un EBITDA positif de 13,6 millions d’euros au 30 juin 2024 (13,9 millions d’euros avant prise en compte des reprises de stock liées au PPA, cf. note 19.1).
Compte tenu de ces éléments, le Groupe est en mesure de faire face à ses échéances au-delà du 30 juin 2024.
Les comptes consolidés sont établis en euros. Des arrondis sont faits pour le calcul de certaines données financières et autres informations contenues dans ces comptes. En conséquence, les chiffres indiqués sous forme de totaux dans certains tableaux peuvent ne pas être la somme exacte des chiffres qui les précèdent. Toutes les sociétés du groupe clôturent leurs comptes au 31 décembre.
2.2. PERIMETRE ET PRINCIPES DE CONSOLIDATION
Au 30 juin 2024, la Société Eurobio Scientific contrôle toutes les entités incluses dans le périmètre de consolidation. Le périmètre se présente comme suit :
Nom | Adresse | Pays | Méthode conso | % Contrôle | % Intérêts | |||
2024.06 | 2023.12 | 2024.06 | 2023.12 | 2024.06 | 2023.12 | |||
Eurobio Scientific | 7 avenue de Scandinavie - Les Ulis | France | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Eurobio Scientific Benelux (anciennement Gamma) | Ahlers House, Noorderlaan 139 2030 Antwerpen | Belgique | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Cap Force Plus | 7 avenue de Scandinavie - Les Ulis | France | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Cap Force Inc | 15222 avenue of science, suite A - San Diego - CA 92128 | USA | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Genbio | USA | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% | |
Genbio R&D | USA | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% | |
Eurobio Scientific UK (anciennement Pathway Diagnostics) (a) | Curtis Rd, Dorking RH4 1EJ, Royaume-Uni | UK | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Personal Diagnostics (a) | Eclipse House, Curtis Rd, Dorking RH4 1EJ, Royaume-Uni | UK | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Eurobio Scientific Suisse (b) | Achereggstrase 10 6362 Stansstad | Suisse | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Teco development Gmbh (c)/(f) | Marie Curie Strasse 1, 53359 Rheinbach | Allemagne | NI | NI | NI | NI | NI | NI |
Teco Medical AG Suisse (c) | Gewerbestrasse 10 4450 Sissach | Suisse | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Teco Medical Benelux (c)/(g) | Pr Willem-Alexanderlaan 301 7311 SW Apeldoorn | Pays-Bas | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Teco Medical Gmbh (c) | Wasserbreite 57 32257 Bünde | Allemagne | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Biomedical Diagnostics NV (d) | Ahlers House, Noorderlaan 139 2030 Antwerpen | Belgique | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Genome Diagnostic BV (e) | Yalelaan 48, 3584 CM Utrecht | Pays-Bas | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
GenDx Products BV (e) | Yalelaan 48, 3584 CM Utrecht | Pays-Bas | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
GenDx Products INC (e) | Cumberland Metro Office Park 5521 N. Cumberland Avenue Suite 1116 Chicago, IL 60656 | Etats-Unis | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
D.I.D. (Diagnostic International Distribution) Spa (h) | Piazza Carlo Amati 6 20147 Milano | Italie | IG | IG | 100% | 100% | 100% | 100% |
Alpha Biotech (i) | Ythan Lodge, Drumore Road Killearn, Glasgow G63 9N, Royaume-Uni | UK | IG | NI | 100% | NI | 100% | NI |
(a) Acquisition de Pathway et Personal Diagnostics en juillet 2019
(b) Création d’Eurobio Scientific Suisse en juillet 2020
(c) Acquisition de 20% du groupe Teco par Eurobio Scientific Groupe et de 80% par Eurobio Scientific Suisse sur 2020
(d) Acquisition de 100% de la société Biomedical Diagnostics NV par Eurobio Scientific Benelux en juin 2022
(e) Acquisition de 100% du groupe GenDx constitué des sociétés Genome Diagnostic BV, GenDxProducts BV et GenDx Products Inc en octobre 2022
(f) Absorption de la société Teco développement Gmbh par la société Teco Medical Gmbh le 12 septembre 2023 avec un effet rétroactif au 1er janvier 2023
(g) Fermeture de la société Teco Medical Benelux sur l’exercice 2023. Transfert de l’activité résiduelle à BMD.
(h) Acquisition de 100% de la société D.I.D le 5 juillet 2023.
(i) Acquisition de 100% de la société Alpha Biotech le 3 janvier 2024.
IG : intégration globale
NI : non intégrée
Les entités du groupe non-consolidées sont :
• la participation minoritaire dans la société Cellbiosciences (10%) pour un montant de K€ 30 ;
• la prise de participation minoritaire dans la société Anthomed (10,5%) effectuée au cours du premier semestre 2024 pour un montant de K€ 100 ;
• la participation minoritaire d’Eurobio Scientific dans la société Usense (16%) pour un montant de K€ 3 599. Cette participation ne fait pas l’objet d’une consolidation, le Groupe n’y ayant pas d’influence notable sur la politique financière et opérationnelle de la société. Le plan d’affaires poursuivant son déroulement, elle n’a pas fait l’objet de dépréciation.
Aucune garantie n’a été accordée à ces sociétés.
2.3. CONVERSION DES COMPTES DES FILIALES ETRANGERES
Les états financiers des filiales étrangères exprimés en devise locale sont convertis en euros de la façon suivante
:
• Les actifs et passifs sont convertis au taux de clôture,
• Le compte de résultat est converti au taux moyen de la période.
Les écarts de conversion résultant de l’application de ces différents taux figurent dans le poste « Réserves et résultats consolidés ».
2.4. OPERATIONS EN DEVISE
Les soldes monétaires libellés en devise sont convertis en fin d’exercice au taux de clôture. Les pertes et gains de change latents sur soldes monétaires en devises ne faisant pas l’objet de couverture sont constatés en résultat de la période.
Les écarts de change liés à la conversion des créances à long terme entre Eurobio Scientific et sa filiale américaine, GenBio R&D, sont comptabilisés dans la rubrique « Réserves et résultats consolidés » des capitaux propres consolidés.
Les gains ou pertes de change résultant des achats de marchandises auprès de fournisseurs ne facturant pas en euros sont comptabilisés dans la rubrique « Coût d’achat des marchandises ».
Les gains ou pertes de change résultant des ventes de biens ou prestations auprès de clients réalisées par EurobioScientific SA en France dans une autre devise que l’euro sont comptabilisés dans la rubrique « Autres Produits ».
Conformément au règlement ANC 2020-01 les écarts de conversion résultant de la conversion au cours de clôture des éléments monétaires en devises sont comptabilisés, dans les comptes consolidés, selon les règles du PCG et ne peuvent plus être inscrits en résultat dès leur constatation. Il en résulte le maintien des provisions pour perte de change et des écarts de conversion actifs et passifs comptabilisés dans les comptes sociaux.
Les actifs et passifs des entités consolidées dont la devise de fonctionnement n’est pas l’euro sont convertis au cours de fin de période. Les produits et les charges sont convertis au cours de change moyen de la période comptabilisée. Les écarts de change résultant de ce traitement et ceux résultant de la conversion des capitaux propres des filiales à l’ouverture de l’exercice en fonction des cours de fin de période, sont inclus sous la rubrique « Réserves et résultats consolidés » des capitaux propres consolidés.
2.5. INSTRUMENTS FINANCIERS
Au 30 juin 2024, la valeur comptable des instruments financiers tels que les disponibilités et équivalents de disponibilités n’ont pas donné lieu à des provisions.
Dans son activité de commercialisation de produits de Diagnostic In Vitro, la devise autre que l’Euro majoritairement utilisée pour effectuer les achats de marchandises est le dollar américain (USD). Les opérations d’Eurobio Scientific entraînent un risque de change qui fait l’objet d’une mise en place d’options de change permettant de le limiter. Les options de change utilisées sont essentiellement de deux natures :
• Les termes accumulateurs Européens quotidiens,
• Les achats à terme.
Ces prises de position engendrent des charges ou produits opérationnels et engagent la société sur des positions futures (cf. note 24).
Les termes accumulateurs Européens quotidiens
Le terme accumulateur Européen est une option (sans paiement de prime) permettant à une entreprise structurellement acheteuse de dollars de bénéficier de devises à un cours plus avantageux que le cours de change à terme de marché.
Les achats à terme :
Les achats à terme sont réalisés lorsque le cours de l’EUR/USD devient égal ou supérieur au taux retenu dans le budget du groupe. Le montant d’achat et le taux de change sont connus au moment de la signature de l’engagement. Le terme de chaque engagement ne peut excéder 18 mois.
2.6. ECARTS D’ACQUISITION
Les écarts d’acquisition représentent la différence entre le prix payé et l’évaluation totale des actifs et passifs des entreprises acquises évalués à la date d’acquisition. Les coûts d'acquisition sont incorporés au prix payé pour la détermination des écarts d'acquisition.
Les écarts d’acquisition font l’objet d’une analyse annuelle pour déterminer si leur durée d’utilisation est limitée ou non et les modalités d’amortissement à appliquer.
Ainsi, les écarts d’acquisition des sociétés s’inscrivant dans l’extension du réseau commercial du Groupe sur une nouvelle zone géographique et sur son cœur de métier sont considérés comme amortissables car basé sur la gestion de carte de distribution d’une durée limitée et qui sont susceptibles d’évoluer dans le temps. Au contraire, les écarts d’acquisition des sociétés s’inscrivant dans l’acquisition de produits propriétaires n’ont pas de limite prévisible à la durée pendant laquelle ils procureront des avantages économiques au groupe.
Ainsi, les écarts d’acquisition dont la durée est considérée comme limitée dans le temps sont amortis de façon linéaire sur une durée correspondant à la période estimée pendant laquelle les produits de la société acquise contribueront aux résultats du groupe.
Lors de l'arrêté des comptes annuels, le groupe reconsidère systématiquement la valeur nette comptable des écarts d’acquisition. S’il existe certains changements défavorables dans la vie des entreprises acquises, susceptibles d’entrainer une perte de valeur de ces dernières, le groupe peut être amené à comptabiliser un amortissement exceptionnel supplémentaire dans le poste « Amortissement des écarts d’acquisition » pour refléter certaines pertes de valeur.
Selon la réglementation ANC 2020-01, les écarts d’acquisitions sont présentés directement sur la ligne des immobilisations incorporelles.
Dépréciation de l’écart d’acquisition positif à durée non limitée
La valeur recouvrable (valeur actuelle) des écarts d’acquisition fait l’objet d’un suivi et d’un test de dépréciation à compter de l’année suivant son entrée dans le périmètre du Groupe, en cas d’absence d’indicateurs de perte de valeur. Toute perte de valeur est considérée comme définitive. Ce test de dépréciation est réalisé à chaque clôture annuelle en application des articles 214-15 /16 du PCG. Si la valeur actuelle devient inférieure à sa valeur nette comptable, cette dernière est ramenée à sa valeur actuelle par le biais d’une dépréciation.
2.7. IMMOBILISATIONS INCORPORELLES
Elles sont composées :
• De logiciels, amortis selon le mode linéaire sur des durées variant de 1 à 3 ans,
• De licences, de brevets acquis et de marques, amortis selon le mode linéaire sur des durées de 3 ans à 10 ans,
• Des actifs provenant du groupe Capforce Plus, identifiés dans le cadre de l’allocation de l’écart d’acquisition et amortis en fonction de leur horizon d’exploitation, entre 5 et 11 ans (jusqu’au 31 décembre 2027),
• Des actifs provenant du groupe GenDx, identifiés dans le cadre de l’allocation de l’écart d’acquisition et amortis sur 9 ans à compter de 2022,
• D’un fonds de commerce de l’ancien distributeur de GenDx en France acquise par Eurobio Scientific amorti sur 10 ans à compter de mars 2023.
Les brevets et les technologies acquises à travers des accords de licence sont inscrits à l’actif du bilan lorsque le Groupe démontre l’utilisation future qui pourra être faite de la technologie, soit au travers de projets de développement réalisés en interne, soit au travers de la gestion de son portefeuille de brevets. Les brevets acquis et les accords de licences sont amortis selon le mode linéaire sur la durée de vie des actifs, généralement de trois ou dix ans. Les coûts engagés pour développer des brevets comprennent essentiellement des honoraires juridiques. Ces coûts sont inscrits à l’actif du bilan lorsque le Groupe démontre l’utilisation future qui pourra être faite de la technologie et sont amortis selon le mode linéaire sur la durée de vie des actifs, en général supérieure à cinq ans.
Lors des arrêtés des comptes annuels et semestriels, le Groupe reconsidère systématiquement la valeur nette comptable des immobilisations incorporelles. S’il existe des facteurs internes ou externes montrant que l’un de ces actifs a perdu de la valeur, le Groupe réalise un test de dépréciation, et calcule la juste valeur de l’actif selon la méthode des flux futurs de trésorerie actualisés. Si la juste valeur ainsi évaluée se révèle inférieure à la valeur nette comptable, le Groupe comptabilise une dépréciation exceptionnelle égale à la différence entre la valeur nette comptable de l’immobilisation incorporelle et sa juste valeur.
2.8. IMMOBILISATIONS CORPORELLES
Les immobilisations corporelles sont comptabilisées à leur prix de revient, constitué de la valeur d’acquisition et des frais accessoires. Les amortissements sont pratiqués sur la durée d’utilité des biens, selon les modalités suivantes :
| Méthode | Durée |
Agencements et installations générales | Linéaire | 10 ans |
Equipement de laboratoire | Linéaire | 5 à 8 ans |
Outillage industriel (automates DMDIV) | Linéaire | 1 à 3 ans |
Matériel de bureau | Linéaire | 5 ans |
Matériel et logiciel informatique | Linéaire | 3 ans |
Les biens financés par un contrat de location qui transfère au Groupe les risques et avantages liés à la propriété sont comptabilisés dans les immobilisations avec en contrepartie l’inscription d’une dette financière. Ils sont amortis sur la durée de vie du bien lorsque le contrat est assorti d’une option d’achat ou sur la durée résiduelle du contrat. La dotation aux amortissements correspondante est comprise dans les charges d’amortissement.
Une dépréciation des immobilisations corporelles est enregistrée lorsqu’il apparaît que leurs valeurs nettes comptables sont, de façon irréversible, supérieures aux flux futurs de trésorerie actualisés dégagés par leur exploitation.
2.9. STOCKS
Les stocks sont évalués suivant la méthode du coût unitaire moyen pondéré. La valeur brute des marchandises et approvisionnements comprend le prix d’achat et les frais accessoires.
Une provision pour dépréciation des stocks, égale à la différence entre la valeur brute et la valeur de réalisation, est comptabilisée lorsque cette valeur brute est supérieure. Une attention particulière est portée sur la date de péremption des produits stockés.
Le Groupe distingue plusieurs stocks de la façon suivante :
• Des stocks de marchandises, qui comprennent principalement des réactifs. Ces stocks sont dépréciés en fonction des dates de péremption, les stocks de marchandises périmant moins de 3 mois après la date d’arrêté des comptes sont dépréciés à 100 % de leur valeur d’achat.
• Des stocks de machines (automates),
• Des stocks de pièces détachées, d’accessoires, de petits matériels et consommables associés.
La méthode de dépréciation utilisée pour les machines et pièces détachées est la suivante :
• 15% de dépréciation par élément et par an jusqu’à 5 ans
• 100% de dépréciation pour tout stock de 5 ans et plus
2.10. CREANCES CLIENTS
Les créances sont comptabilisées à leur valeur historique. Une provision pour dépréciation est constituée lorsque la valeur de réalisation est inférieure à la valeur comptable, sur la base d’une évaluation du risque de nonrecouvrement des créances clients. Une dépréciation statistique est également comptabilisée sur les créances hors secteur public : les créances échues depuis plus d’un an et non apurées à la date d'établissement des comptes sont dépréciées à hauteur de 100% de leur valeur hors taxes.
2.11 CHARGES A ETALER
Les coûts d’emprunt sont inscrits en charges à étaler et sont amortis sur la durée de vie de l’emprunt en fonction de l’échéancier de remboursement. Ces coûts incluent les frais de mise en place des emprunts.
2.12. DISPONIBILITES ET VALEURS MOBILIERES DE PLACEMENT
Les disponibilités et équivalents de disponibilités sont constitués par les liquidités immédiatement disponibles et par les placements à court terme, sans risque en capital. L’ensemble des fonds placés à court terme sont disponibles dans un délai inférieur ou égal à 3 mois.
Les valeurs mobilières de placement sont comptabilisées à leur coût d’acquisition ou à leur valeur actuelle si celle-ci est inférieure. Les plus-values de cession sont calculées selon la méthode du premier entré - premier sorti.
2.13. PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES ET ENGAGEMENTS DE RETRAITE
Des provisions sont comptabilisées pour les risques et charges ayant un objet précis et dont l’échéance ou le montant ne peuvent être fixés de façon précise, lorsqu’il existe une obligation vis-à-vis de tiers et qu’il est probable ou certain que cette obligation provoquera une sortie de ressources sans contrepartie au moins équivalente.
Une provision pour indemnités de départ à la retraite a été comptabilisée conformément à la recommandation 2003-R01 du CNC (cf. note 13).
Les hypothèses retenues sont les suivantes :
• Taux d’actualisation : 3,50% (3,23% au 31 décembre 2023)
• Inflation : 2,0 %
• Age de départ moyen à la retraite : 64 ans pour les non-cadres et 65 ans pour les cadres conformément à la réforme des retraites 2023
• Taux de charges sociales de 45 % pour les cadres et non-cadres
• Taux de revalorisation à long terme des salaires annuels dégressifs : o Pour les cadres : 5% jusqu’à 39 ans, 4% de 40 à 49 ans, 3% au-delà o Pour les non-cadres : 4% jusqu’à 39 ans, 3% de 40 à 49 ans, 2% au-delà.
2.14. PRODUITS D’EXPLOITATION
Les produits d’exploitation du Groupe proviennent principalement des activités liées :
• À la commercialisation des produits de Diagnostic In Vitro, de réactifs pour la recherche en sciences de la vie, de milieux pour la greffe de cornée, propriétaires ou appartenant à des tiers, essentiellement réalisée en France et à l’international, ainsi qu’aux ventes d’instruments (« Ventes »),
• Aux paiements d’étapes reçus dans le cadre de contrats de collaboration (« Produits de Recherche et Développement ») en particulier dans le cadre des activités thérapeutiques,
• Aux subventions reçues dans le cadre de travaux de recherche en collaboration financés par Bpifrance et dans le cadre du Crédit d’impôt recherche (« Subventions de Recherche et Développement et CIR »),
2.15. FRAIS DE RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT ET CREDIT D’IMPOT CORRESPONDANT
Les frais de recherche et développement composés essentiellement de dépenses de personnel, d’achats de consommables, de travaux et études sous-traités et d’amortissement d’immobilisations sont enregistrés en charges de l'exercice au cours duquel ils sont engagés.
Ces frais ouvrent droit en France, sous certaines conditions, à un crédit d’impôt enregistré à la clôture de l’exercice. Depuis 2008, le crédit d’impôt recherche est uniquement fonction du volume des frais de recherche et développement.
2.16. RESULTAT EXCEPTIONNEL
Le résultat exceptionnel résulte des charges et produits liés à des événements majeurs intervenus spécifiquement pendant l'exercice comptable.
2.17. IMPOTS DIFFERES
Les impôts différés sont calculés selon la méthode du report variable. Les actifs et passifs d’impôts différés sont déterminés sur la base des différences entre les valeurs comptables et fiscales des actifs et passifs, en retenant le taux d’imposition en vigueur à la clôture de l’exercice et qui seront applicables à la date de reversement des différences. Les impôts différés actifs nets appréciés par juridiction fiscale sont provisionnés lorsque leur recouvrabilité est incertaine.
2.18. RESULTAT NET PAR ACTION
Le résultat net par action est calculé en divisant le résultat net consolidé par le nombre moyen pondéré d’actions en circulation sur la période. Les effets dilutifs liés à l’existence de bons de souscription d’actions et d’options de souscription d’actions sont pris en compte dans le calcul du résultat net par action diluée.
En cas de résultat net déficitaire, les instruments donnant droits au capital de façon différé (BSA, etc. voir note 11.3) sont considérés comme anti-dilutifs, ainsi ces instruments de capitaux propres en circulations ne sont pas intégrés dans le calcul du résultat net par action car ils induiraient une diminution de la perte de la période par action diluée.
3. ELEMENTS MARQUANTS DE LA PERIODE
3.1. PROGRESSION DU CHIFFRE D’AFFAIRES
Hors effets de périmètres liés aux acquisitions et éléments non récurrents, la croissance s’élève à +12% reflétant la croissance de GenDx ainsi que des activités francaises portées par les contextes épidémiques Covid et Coqueluche et la prorogation pour quelques mois de certains appels d’offre en Transplantation.
Les effets de périmètre se détaillent comme suit sur le semestre : l’activité de DID s’élève à 6,1 M€ tandis que celle d’Alpha Biotech s’élève à 1,3 M€.
3.2. EPIDEMIE COVID-19
La détection du COVID est désormais intégrée dans les panels respiratoires multiplex, et notamment les panels respiratoires de syndrôme grippal. Elle n’est plus considérée comme un élément marquant même si des évolutions marginales d’activité peuvent être constatées en fonction des statuts épidémiques.
Le contexte épidémique a un impact significatif sur le semestre (panel respiratoire, coqueluche).
3.3 EVOLUTION DES ACTES DE LA NOMENCLATURE EN FRANCE
Sur le marché français, la cotation des actes est exprimée en lettre clé, dont B pour la Biologie. Ainsi pour chaque examen de biologie, le nombre de B est fonction de la complexité et des moyens à mettre en œuvre pour le réaliser. La valeur de la lettre clé B est fixée par convention entre les professionnels et l’Assurance maladie et elle définit le niveau de remboursement de chaque acte.
Le marché français, qui représente près de 60% du chiffre d’affaires du groupe, connait depuis plusieurs années de significative contraintes budgétaires réduisant le remboursement des actes de nomenclature. Ainsi suite à la signature en 2023 de l’avenant 11 à la convention nationale entre Syndicat des biologistes (SDBio), le Syndicat des laboratoires de biologie clinique (SBLC), le Syndicat national des médecins biologistes (SNMB), le Syndicat « les biologistes médicaux » (Les Biomed) et L’Union nationale des caisses d’assurance maladie (Uncam), actant d’une économie de 250 millions d’euros sur le secteur de la biologie médicale, la lettre clé B a vu son tarif baisser de près de 8% de 0,27 centimes en 2022 à 0,25 centimes en 2024. Ces évolutions tarifaires à la baisse entrainent naturellement de fortes pressions sur les prix de la part des laboratoires hospitaliers et privés.
Il est à noter que de nouveaux efforts budgétaires sont actuellement en cours de discussions, susceptible de provoquer une évolution du tarif de la lettre clé B, et qui entraine une forte mobilisation nationale des laboratoires de biologie médicale.
3.4 COURRIER REÇU DE L’UNIVERSITE D’URECHT
Le 15 février 2024, Genome Diagnostics B.V. (« GenDx »), une filiale à 100 % de la Société, a reçu une lettre de l’avocat de Universiteit Utrecht Holding B.V. et de UMC Utrecht Holding B.V. (ci-après chacun individuellement et collectivement dénommés « Utrecht Holdings »). Dans cette lettre, diverses allégations sont formulées concernant le déroulement des événements ayant conduit à la cession par Utrecht Holdings de leurs actions GenDx et KimerDx B.V. en décembre 2017 et février 2018 (la « Transaction »), avant que les actions de GenDx ne soient acquises par la Société en octobre 2022.
La principale allégation est que des représentants de GenDx et de Utrecht Holdings se seraient entendus afin que la Transaction soit réalisée à bas prix. Utrecht Holdings prétend ainsi avoir le droit d’annuler la Transaction et, ce qui rendrait GenDx responsable de toute perte liée à ces allégations. Après un examen approfondi des allégations formulées et des faits connus, GenDx a répondu à la lettre d’avocat reçue en niant les allégations présentées et contestant les fondements juridiques des réclamations alléguées par Utrecht Holdings. À ce jour et à la connaissance de la Société, aucune demande de dommages et intérêts n’a été déposée contre l’une ou l’autre des parties concernées et aucune action en justice n’a été engagée contre GenDx. Le management estime que le risque est faible à la clôture et qu’aucune provision relative à cet événement ne doit faire l’objet d’une comptabilisation dans les comptes consolidés du 30 juin 2024. Cependant, la Société ne peut exclure qu’Utrecht Holdings intentent une action en justice à l’encontre de GenDx.
3.5 VARIATION DE PERIMETRE ET AUTRES ACQUISITIONS
Acquisition de la société Alpha Biotech
Le 3 janvier 2024, Eurobio Scientific a réalisé l’acquisition de 100% du capital d’Alpha Biotech Limited, société britannique spécialisée dans la distribution de tests de diagnostic HLA pour évaluer la comptabilité entre donneurs et receveurs dans le cadre des greffes d’organes et de moelle. Cette société est notamment le distributeur historique de GenDx sur le marché britannique et a réalisé en 2023 un chiffre d’affaires de l’ordre de 2,3 millions de livre sterlings.
La transaction a été réalisée pour une valeur d’entreprise de 2,4 millions d’euros. La société est intégrée selon la méthode de l’intégration globale dans les comptes du groupe au titre de l’exercice 2024.
Prise de participation dans la société Anthomed S.A.S.
Le 21 janvier 2024, Eurobio Scientific a pris une participation à hauteur de 10,5% dans la société Anthomed S.A.S., pour un montant de 0,1 million d’euros en contrepartie d’un apport en nature (license). Cette société n’est pas consolidée au 30 juin 2024.
3.6. ANNULATION D’ACTIONS AUTO-DETENUES
Le conseil d’administration, lors de sa réunion du 9 janvier 2024, a décidé de réduire le capital social de 222 176,00 euros par voie d’annulation de 694 300 actions d’une valeur nominale de € 0,32 préalablement acquises par la Société dans le cadre d’un programme de rachat d’actions. Cette annulation d’actions est effective au 11 janvier 2024 et a été inscrite dans les comptes de la Société à cette date. A l’issue de cette annulation d’actions, le capital social s’élève à 3 279 638,72 euros divisé en 10 248 871 actions d’une valeur nominale de € 0,32 chacune.
4. ECARTS D’ACQUISITION ET IMMOBILISATIONS INCORPORELLES
4.1. ECARTS D’ACQUISITION
(en milliers d’euros)
ECARTS D'ACQUISITION VALEUR BRUTE
| 31.12.2023
| VARIATIONS | 30.06.2024
| |||
Entée périm. | Augment. | Dimin. | Impact change | |||
Groupe Ingen BioSciences (Acquisition 12/2012) Groupe Capforce Plus (Acquisition 03/2017) Dendritics (Acquisition 07/2018) | 3 078 | - | - | - | - | 3 078 |
23 438 | - | - | - | - | 23 438 | |
910 | - | - | - | - | 910 | |
Genbio (Acquisition 07/2017) | 968 | - | - | - | 27 | 995 |
Pathway / Personal Diagostics (Acquisition 07/2019) | 3 131 | - | - | - | 17 | 3 148 |
Teco Medical AG (Acquisition 07/2020) | 1 256 | - | - | - | - | 1 256 |
Biomedical Diagnostics NV (Acquisition 06/2022) | 2 466 | - | - | - | - | 2 466 |
Genome Diagnostic BV / GenDx Products BV GenDx Products INC (Acquisition 10/2022) | 98 205 | - | - | - | - | 98 205 |
D.I.D. (Acquisition 07/2023) | 3 578 | - | - | - | - | 3 578 |
Alpha Biotech (Acquisition 03/01/2024) | - | 1 637 | - | - | 44 | 1 681 |
TOTAL VALEUR BRUTE | 137 030 | 1 637 | - | - | 88 | 138 755 |
ECARTS D'ACQUISITION AMORTISSEMENTS
| 31.12.2023
| VARIATIONS | 30.06.2024
| |||
Entrée périm. | Augment. | Dimin. | Impact change | |||
Groupe Ingen BioSciences | (3 078) | - | - | - | - | (3 078) |
Groupe Capforce Plus | (15 821) | - | (1 172) | - | - | (16 993) |
Dendritics | (500) (621) | - - | (45) (49) | - - | - (18) | (546) (688) |
Genbio | ||||||
Pathway / Personal Diagnostics | (313) | - | (157) | - | (2) | (472) |
Teco Medical AG | (126) | - | (63) | - | - | (188) |
Biomedical Diagnostic NV | (370) | - | (123) | - | - | (493) |
D.I.D. | (176) | - | (179) | - | - | (355) |
Alpha Biotech | - | - | (82) | - | (1) | (82) |
TOTAL AMORTISSEMENTS | (21 005) | - | (1 871) | - | (20) | (22 896) |
TOTAL VALEUR NETTE | 116 026 | 1 637 | (1 871) | - | 67 | 115 859 |
Ces écarts d’acquisition sont amortis de façon linéaire sur une durée de 10 ans, durée estimée de contribution au résultat du groupe des produits des sociétés acquises, à l’exception de l’écart d’acquisition issu de l’acquisition de GenDx qui est considéré comme non amortissable car constituant une extension du réseau commercial du Groupe sans limitation de durée (cf. notes 2.6).
La prise de participation dans la société Alpha Biotech a entraîné la comptabilisation d’un écart d’acquisition provisoire d’un montant de K€ 1 637 dans les comptes consolidés au 30 juin 2024. Il représente la différence entre le prix payé et l’actif net repris à la date d’acquisition (y compris ajustement de juste valeur). Les coûts d'acquisition sont incorporés au prix payé pour la détermination de l’écart d'acquisition.
Au 30 juin 2024, la Société n’a pas réalisé de test de perte de valeur, car aucun événement susceptible d’entraîner une perte de valeur n’est intervenu au cours de l’exercice.
4.2. IMMOBILISATIONS INCORPORELLES
(en milliers d’euros)
IMMOBILISATIONS INCORPORELLES VALEUR BRUTE | 31.12.202 3 | VARIATIONS |
| 30.06.202 4
| |||
Entrée périm. | Augment. | Dimin. | Reclass. | Impact change
| |||
Licences, brevets, logiciels, marques et contrats de distribution Frais de développement BJI Inoplex | 20 471 | - | 32 | - | - | - | 20 503 |
979 | - | - | - | - | - | 979 | |
Frais de développement EBX, CORNEE | 2 751 | - | - | - | - | - | 2 751 |
Frais de développement – Technologie GenDx | 22 917 | - | - | - | - | - | 22 917 |
Frais de développement – Relation client GenDx | 14 765 | - | - | - | - | - | 14 765 |
Fonds commercial | 1 839 | - | - | - | - | - | 1 839 |
TOTAL VALEUR BRUTE | 63 722 | - | 32 | - | - | - | 63 754 |
IMMOBILISATIONS INCORPORELLES AMORTISSEMENTS | 31.12.202 3 | VARIATIONS |
| 30.06.202 4
| |||
Entrée périm. | Dotation | Reprise | Reclass. | Impact change | |||
Licences, brevets, logiciels, marques et contrat de distribution | (17 951) | - | (446) | - | - | - | (18 551) |
Frais de développement BJI Inoplex | (979) | - | - | - | - | - | (979) |
Frais de développement EBX, CORNEE | (2 298) | - | (57) | - | - | - | (2 354) |
Frais de développement – Technologie GenDx | (3 183) | - | (1 273) | - | - | - | (4 456) |
Frais de développement – Relation client GenDx | (2 051) | - | (820) | - | - | - | (2 871) |
Fonds commercial | (154) | - | (95) | - | - | - | (250) |
TOTAL AMORTISSEMENTS | (26 615) | - | (2 596) | - | - | - | (29 211) |
TOTAL VALEUR NETTE | 37 107 | - | (2 564) | - | - | - | 34 543 |
Les charges d’amortissement des immobilisations incorporelles se sont élevées à K€ 2 596 au 30 juin 2024 contre K€ 2 486 au 30 juin 2023. Elles concernent principalement les actifs réévalués provenant des groupes Ingen Biosciences, CapForce Plus et Gendx.
Ces éléments sont synthétisés à l’actif du bilan consolidé sous la rubrique Immobilisations incorporelles, Nettes :
Valeur nette | 30 juin 2024 | 31 décembre 2023 |
Ecart d’acquisition | 115 859 | 116 026 |
Immobilisations incorporelles | 34 543 | 37 107 |
Immobilisations incorporelles, Nettes | 150 402 | 153 133 |
La technologie et la relation clients réévalués dans le cadre du PPA GenDx font l’objet d’un amortissement dans les comptes consolidés sur une durée de 9 ans à partir du 1er octobre 2022 (cf. 2.7).
5. IMMOBILISATIONS CORPORELLES
Les variations des immobilisations corporelles incluant les immobilisations financées par crédit-bail (valeur brute et amortissement) s’analysent comme suit :
(en milliers d'euros)
IMMOBILISATIONS CORPORELLES VALEUR BRUTE | 31.12.2023 | VARIATIONS | 30.06.2024 | ||||||
Entrée périm. | Augment. | Dimin. | Reclass. | Autres var. | Impact change | Sortie périm. | |||
Installations et équipements de laboratoire | 19 585 | - | 1 363 | (111) | (5) | (25) | 11 | - | 20 818 |
Matériel de bureau et informatique | 2 020 | 89 | 199 | - | (56) | - | 5 | - | 2 258 |
Constructions | 1 331 | - | 3 | - | 482 | - | - | - | 1 817 |
Autres immobilisations corporelles | 11 311 | 195 | 5 | (58) | (56) | - | 5 | - | 11 402 |
Immobilisations corporelles en cours | 482 | - | - | - | (482) | - | - | - | - |
TOTAL VALEUR BRUTE | 34 730 | 284 | 1 570 | (169) | (117) | (25) | 22 | - | 36 294 |
IMMOBILISATIONS CORPORELLES AMORTISSEMENTS | 31.12.2023 | VARIATIONS | 30.06.2024 | ||||||
Entrée périm. | Augment. | Dimin. | Reclass. | Autres var. | Impact change | Sortie périm. | |||
Installations et équipements de laboratoire | (14 620) | - | (1 319) | 111 | - | 6 | (9) | - | (15 832) |
Matériel de bureau et informatique | (1 472) | (77) | (129) | - | 61 | - | (5) | - | (1 622) |
Constructions | (680) | - | (68) | - | - | - | - | - | (748) |
Autres immobilisations corporelles | (5 658) | (77) | (831) | 33 | 56 | - | (2) | - | (6 478) |
TOTAL AMORTISSEMENTS | (22 430) | (154) | (2 347) | 144 | 117 | 6 | (16) | - | (24 680) |
TOTAL VALEUR NETTE | 12 299 | 129 | (777) | (25) | - | (19) | 6 | - | 11 614 |
Les entrées de périmètre correspondent aux immobilisations corporelles apportées par la société Alpha Biotech. Les autres variations correspondent principalement aux ajustements des valeurs brutes et amortissements relatifs aux immobilisations en crédit-bail.
Pour l’exercice clos au 30 juin 2024, les dotations aux amortissements s’élèvent à K€ 2 347 par rapport à un montant de K€ 1 910 pour le premier semestre 2023.
Les instruments (Dispositifs Médicaux de Diagnostic In Vitro – DMDIV) mis à disposition par Eurobio Scientific aux laboratoires privés et publics, clients du groupe, les équipements de laboratoire et les matériels de bureau et d’informatique sont soit directement acquis par le Groupe, soit financés au travers de contrats de crédit-bail.
Les crédits-baux, qui sont inclus dans les immobilisations corporelles se déclinent comme suit : (en milliers d’euros)
Crédits Baux | 31.12.2023 | Entrée de périmètre | Augmentation | Diminution | Autres variations | 30.06.2024 |
VALEUR BRUTE Instruments DMDIV | 6 589 | - | - | - |
- |
6 589 |
Equipements de laboratoire | 2 099 | - | - | - | (25) | 2 074 |
Matériel de bureau et d'informatique | 1 263 | - | - | - | - | 1 263 |
Matériel de transport | 86 | - | - | - | - | 86 |
TOTAL VALEUR BRUTE | 10 037 | - | - | - | (25) | 10 012 |
AMORTISSEMENTS Instruments DMDIV |
(2 818) | - | (610) | - |
- |
(3 428) |
Equipements de laboratoire | (980) | - | (167) | - | 6 | (1 141) |
Matériel de bureau et d'informatique | (78) | - | (156) | - | - | (234) |
Matériel de transport | (13) | - | (7) | - | - | (20) |
TOTAL AMORTISSEMENTS | (3 889) | - | (940) | - | 6 | (4 824) |
|
|
|
|
|
|
|
TOTAL VALEUR NETTE | 6 148 | - | (940) | - | (19) | 5 188 |
Ainsi, les matériels financés en crédit-bail sont utilisés, soit en interne chez Eurobio Scientific, soit chez ses clients dans le cadre d’une mise à disposition.
6. AUTRES ACTIFS A LONG TERME
Les autres actifs à long terme s’élèvent à K€ 5 078 et correspondent principalement aux titres Usense acquis en 2021 pour un montant de K€ 3 599, ainsi qu’à des dépôts de garantie pour K€ 1 056. Les variations des autres actifs à long terme s’analysent comme suit :
(en milliers d’euros)
Autres actifs LT | 31.12.2023 | Entrée périm. | Augment. | Dimin. | Dépré. | 30.06.2024 |
Titres de participation non consolidés net de dépréciations | 3 599 | - | 314 | - | - | 3 913 |
Prêts, cautionnements et trésorerie sur comptes d’achat d’actions en autocontrôle* | 3 388 | - | - | (2 223) | - | 1 165 |
TOTAL | 6 986 | - | 314 | (2 223) | - | 5 078 |
* Ce poste comprend la part de trésorerie du contrat de liquidité restant au 30 juin 2024 pour un montant de K€ 109.
L’augmentation des titres de participation non consolidés est liée aux frais relatifs à la future acquisition de la société Myriad pour K€ 214, ainsi qu’à la prise de participation dans la société Anthomed intervenue en 2024 pour K€ 100.
La diminution des prêts et cautionnements correspond principalement à des remboursements de dépôts de garantie. Parmi les remboursements, K€ 2 118 ont été réalisés dans le cadre des contrats de couverture de change.
Fin 2023, le prêt convertible chez Genome Diagnostic BV a été déprécié en intégralité pour un montant de K€ 1 097 (K€ 1 000 de nominal et K€ 96 d’intérêts) principalement en raison des flux de trésorerie négatifs prévus sur 2024. Ce prêt convertible de 3 ans portant un intérêt de 6% avait été accordé le 29 octobre 2021 à un partenaire de Genome Diagnostic BV pour financer le développement de sa technologie.
7. STOCKS
Au 30 juin 2024, les stocks sont principalement constitués des produits de Diagnostics In Vitro (coffrets de réactifs), de réactifs pour la recherche en sciences de la vie, de milieux pour la greffe de cornée, de pièces détachées et d’instruments pour un montant net de K€ 23 434, en lien avec l’activité de commercialisation du groupe.
(en milliers d’euros)
STOCKS | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
VALEUR BRUTE Stock d'instruments | 6 819 | |
6 018 | ||
Stock de marchandises (réactifs) | 19 515 | 17 715 |
Stock de pièces détachées, accessoires, petits matériels et consommables associés | 2 193 | 1 843 |
TOTAL VALEUR BRUTE | 28 527 | 25 576 |
TOTAL DEPRECIATION | (5 094) | (4 127) |
TOTAL VALEUR NETTE | 23 434 | 21 449 |
8. CREANCES CLIENTS ET COMPTES RATTACHES
Les créances clients et comptes rattachés ont une échéance inférieure à un an. Au 30 juin 2024, elles s’élèvent à K€ 28 741 en valeur brute. Elles sont diminuées d’une provision pour dépréciation de K€ (924), pour s’établir à une valeur nette de K€ 27 816. Au 31 décembre 2023 la valeur nette des créances clients était de K€ 26 938.
Au 30 juin 2024 comme au 31 décembre 2023, elles sont principalement constituées par des créances de l’ensemble des clients d’Eurobio Scientific en France pour un montant brut de K€ 19 606 contre K 19 126 au 31 décembre 2023.
L’augmentation des créances clients entre le 31 décembre 2023 et le 30 juin 2024 est principalement liée à la variation de périmètre avec K€ 2 817 de créances clients provenant de la filiale DiD et K€ 280 de la filiale AlphaBiotech. Au 17 septembre 2024, Eurobio Scientific a recouvré 73% des créances enregistrées au 30 juin 2024.
(en milliers d’euros)
Créances clients | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Créances clients | 28 741 | 28 011 |
Dépréciations | (924) | (1 074) |
Créances clients et comptes rattachés (à moins d'un an) | 27 816 | 26 938 |
Créances à échéances moins d'1 an 27 816 26 938 Créances à échéances > 1 an et < 5 ans -
Créances à échéances > 5 ans - -
9. AUTRES CREANCES A COURT TERME
Les autres créances à court terme comprennent :
(en milliers d’euros)
Autres créances | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Créances de TVA et autres taxes | 3 140 | 2 263 |
Crédit d’impôt recherche | 518 | 402 |
Autres crédits d’impôts (CICE, CIA…) | 8 | 8 |
Créances d’IS | 1 716 | 1 026 |
Charges constatées d’avance | 1 284 | 1 011 |
Avances au personnel | 227 | 213 |
Fournisseurs, acomptes versés, avoirs à recevoir | 1 071 | 664 |
Débiteurs divers | 100 | - |
Produits à recevoir | 48 | 37 |
Ecarts de conversion actif | 345 | 514 |
Total autres créances à court terme | 8 457 | 6 138 |
Au 30 juin 2024, les créances de TVA et autres taxes comprennent principalement de la TVA sur achats pour K€ 2 798 et de la TVA sur factures non parvenues pour K€ 342.
La Loi de Finance Rectificative pour 2008 a instauré un remboursement accéléré des Crédits Impôts Recherche antérieurs à 2009. Cette mesure a été reconduite chaque année depuis 2009. Depuis que la Société est devenue bénéficiaire et imposable, ce crédit d’impôt est déduit du montant de l’impôt sur les sociétés du pour la même période. Ce crédit est donc inscrit en « autres créances à court terme » et s’élève à K€ 518.
Les créances d’IS correspondent principalement aux montants des acomptes d’IS payés en France pour K€ 647 et aux créances d’IS des sociétés GenDx pour K€ 555 et de la société DID pour K€ 387. Les écarts de conversions actifs sont maintenus au bilan et s’élèvent au 30 juin 2024 à K€ 345.
10. DISPONIBILITES ET VALEURS MOBILIERES DE PLACEMENT
Les valeurs mobilières de placement, la trésorerie, et équivalents de trésorerie se détaillent comme suit :
(en milliers d’euros)
Trésorerie | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Valeurs mobilières de placement Trésorerie et équivalents de trésorerie | 41 472 | 39 730 |
45 118 | 49 298 | |
Total des disponibilités et valeurs mobilières de placement | 86 590 | 89 028 |
Au 30 juin 2024, les valeurs mobilières de placement sont composées de comptes à terme pour un montant de K€ 41 472.
La trésorerie du Groupe n’est investie que dans des fonds de haute qualité dont la liquidité est raisonnablement garantie. Il n’y a aucun risque identifié à ce jour.
Compte tenu de ses activités, au 30 juin 2024, une partie de la trésorerie du Groupe est constituée de livre sterling pour une contrevaleur de K€ 1 325 contre K€ 3 805 au 31 décembre 2023, de francs suisses pour une contrevaleur de K€ 901 contre K€ 804 au 31 décembre 2023, de dollars canadiens pour une contrevaleur de K€ 56 contre K€ 216 au 31 décembre 2023 et de dollars américains pour une contrevaleur de K€ 7 612 contre K€ 4 482 au 31 décembre 2023.
11. CAPITAUX PROPRES
11.1. CAPITAL SOCIAL ACTUEL
Au 30 juin 2024, le capital social du Groupe est composé de 10 248 871 actions d’une valeur nominale de € 0,32 toutes de même catégorie.
11.2. EVOLUTION DU CAPITAL SOCIAL
Au cours de la période allant du 1er janvier 2024 au 30 juin 2024, le nombre d’actions composant le capital social a été réduit de 222 176 euros par voie d’annulation de 694 300 actions d’une valeur nominale de € 0,32 préalablement acquises par la Société dans le cadre d’un programme de rachat d’actions.
Le tableau ci-après présente l’évolution du capital social au cours de l’exercice allant du 31 décembre 2019 au 30 juin 2024 :
Date de réalisation de l’opération | Opération | Nombre d’actions émises / annulées | Montant nominal de l’augmentation | Prime globale d’émission | Fonds propres levés | Frais imputés sur la prime d’émission | Montant cumulé du capital | Nombre cumulé d’actions | Valeur nominale des actions |
31/12/2019 | 3 597 829,44 € | 11 243 217 | 0,32 € | ||||||
28/01/2020 | Acquisition définitive d’actions gratuites | 9 045 | 2 894,40 € | - 2 894,40 € | - € | 500,00 € | 3 600 723,84 € | 11 252 262 | 0,32 € |
03/04/2020 | Exercice BSA Harbert | 90 909 | 29 090,88 € | 370 908,72 € | 399 999,60 € | 1 259,09 € | 3 629 814,72 € | 11 343 171 | 0,32 € |
31/12/2020 | 3 629 814,72 € | 11 343 171 | 0,32 € | ||||||
31/12/2021 | 3 629 814,72 € | 11 343 171 | 0,32 € | ||||||
31/12/2022 | 3 629 814,72 € | 11 343 171 | 0,32 € | ||||||
11/07/2023(1) | Réduction de capital par annulation d’actions rachetées dans le cadre du programme de rachat d’actions | - 400 000 | - 128 000,00 € | - 6 475 955,75 € (2) | - 6 603 955,74 € (3) | - € | 3 501 814,72 € | 10 943 171 | 0,32 € |
31/12/2023 | 3 501 814,72 € | 10 943 171 | 0,32 € | ||||||
11/01/2024(1) | Réduction de capital par annulation d’actions rachetées dans le cadre du programme de rachat d’actions | -694 300 | - 222 176 € | -13 380 024,28 € (2) | -13 602 200,28 € (3) | - € | 3 279 638,72 | 10 248 871 | 0,32 € |
30/06/2024 | 3 279 638,72 € | 10 248 871 | 0,32 € |
(1) La réduction de capital a été décidée par le conseil d’administration lors de ses réunions du 22 juin 2023 et du 9 janvier 2024, elle sont entrées en vigueur les 11 juillet 2023 et 11 janvier 2024 et ont été inscrites en compte à ces dates.
(2) Montant correspondant à la différence entre la valeur de rachat des actions annulées et leur valeur nominale.
(3) Montant correspondant à la valeur de rachat des actions annulées.
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11.3. CAPITAL POTENTIEL
Au 30 juin 2024, le nombre total d’actions susceptibles d’être émises est de 138 320 actions correspondant à l’acquisition définitive d’actions attribuées gratuitement.
Au 30 juin 2024, l’exercice potentiel de la totalité de ces valeurs mobilières entraînerait une dilution d’environ 1,33 % par rapport au capital social du Groupe sur la base du nombre d’actions existantes à cette même date.
Actions gratuites
Au 30 juin 2024, dans le cadre des plans d’attribution gratuite d’actions émis par la Société, il ne restait aucune action attribuée gratuitement non encore acquises et susceptibles d’être émises.
Les caractéristiques des plans d’actions gratuites en cours d’exécution au cours de l’exercice clos le 30 juin 2024 sont résumées dans le tableau ci-dessous.
Date d’attribution | Date d’acquisition | Date De cessibilité | Nom du plan | Nombre de droits attribués | Nombre de droits annulés | Nombre de droits acquis | Solde de droits au 30 juin 2024 |
03/07/2023 | 03/07/2025 au 03/07/2028 (1) | 03/07/2026 au 03/07/2028 (2) | AGA 2023-1 | 98 290 | 0 | 0 | 98 290 |
03/07/2023 | 03/07/2025 au 03/07/2028 (1) | 03/07/2026 au 03/07/2028 (2) | AGA 2023-2 | 40 030 | 0 | 0 | 40 030 |
TOTAL |
| 138 320 | 0 | 0 | 138 320 |
(1) Les AGA 2023-1 et les AGA 2023-2 seront acquises en cinq tranches, sous réserve de la réalisation de d’objectifs de performance et de présence qui conditionnent chaque tranche, selon le calendrier suivant :
• Tranche 1 : acquisition au 03/07/2025 ; • Tranche 2 : acquisition au 03/07/2026 ;
• Tranche 3 : acquisition au 03/07/2027 ;
• Tranches 4 et 5 : acquisition au 03/07/2028.
(2) Les actions acquises au titre des tranche 1 à 5 seront cessibles selon le calendrier suivant :
• Tranche 1 : cessibilité au 03/07/2026 ;
• Tranche 2 : cessibilité au 03/07/2027 ; • Tranches 3, 4 et 5 : cessibilité au 03/07/2028.
11.4. AUTOCONTROLE
11.4.1. Contrat de liquidité
Un contrat de liquidité a été conclu le 15 octobre 2018 avec TP ICAP (Europe). Les actions rachetées sont comptabilisées en diminution des capitaux propres. La trésorerie est comptabilisée en autres actifs à long terme.
Au 30 juin 2024, le compte de liquidité comprenait 21 381 actions Eurobio Scientific, soit environ 0,21% du capital à cette même date, et 109 241,57 € en espèce.
11.4.2. Autocontrôle hors contrat de liquidité
En complément des opérations réalisées dans le cadre du contrat de liquidité décrit ci-dessus, la Société a procédé à des opérations sur ses propres titres dans le cadre de l’exécution des programmes de rachat d’actions autorisées par l’assemblée générale des actionnaires lors de ses réunions du 13 juin 2023 et du 13 juin 2024.
Au 30 juin 2024, la Société détenait 200 643 actions Eurobio Scientific en dehors de son contrat de liquidité, soit environ 1,80 % du capital social à cette même date.
11.4.3. Autocontrôle au 30 juin 2024
Au 30 juin 2024, la Société détenait 222 024 actions Eurobio Scientific, soit environ 2,01 % du capital social à cette même date.
12. AUTRES FONDS PROPRES
(En milliers d'euros) | 31.12.2023 | Souscription | Remboursement/ Diminution | 30.06.2024 |
Avances conditionnées par l'Etat | 70 | - | - | 70 |
Avance remboursable Coface USA | - | - | - | - |
BPI Avance Innovation | - | - | - | - |
BPI Avance Innovation (Dendritics) | - | - | - | - |
BPI Assurance prospection | 89 | - | - | 89 |
Autres fonds propres | 158 | - | - | 158 |
13. PROVISION POUR RISQUES ET CHARGES, ENGAGEMENTS DE RETRAITE
Les mouvements ayant affecté la provision pour risques et charges sont résumés dans le tableau suivant :
(en milliers d’euros) | Réf. | 31.12.2023 | Entrée périm. | Reclasse ment | Dotations
| Reprises | Reprises | 30.06.2024 |
(provision utilisée) | (provision non utilisée) | |||||||
- Provision pour retraite | (a) | 528 | - | - | 68 | - | (30) | 567 |
- Autres provisions pour risques | (b) | 296 | - | - | - | - | (202) | 94 |
- Provisions pour pertes de change | (c) | 514 | - | - | 16 | - | (185) | 345 |
- Provision pour litiges sociaux | (d) | 45 | - | - | - | - | - | 45 |
- Autres provisions pour charges | (e) | 646 | - | - | 35 | - | - | 682 |
Total des provisions |
| 2 029 | - | - | 120 | - | (417) | 1 732 |
(a) Une dotation de K€ 68 a été comptabilisée liée à l’augmentation du nombre d’années de service et de la rémunération des collaborateurs, compensées par une reprise de K€ (30).
(b) Ces provisions ont été passées pour couvrir les litiges que la société a avec des tiers, principalement ses fournisseurs et ses clients. Au 30 juin 2024, la provision d’un montant de K€ 94 concerne un litige de K€ 50 sur Eurobio Scientific France et le reste correspond à des provisions chez Teco Medical AG pour K€ 44.
(c) Depuis le 1er janvier 2021, le nouveau règlement de l’ANC prévoit de maintenir les provisions pour pertes de changes au bilan. Le montant présent au 31 décembre 2023 s’élevait à K€ 514. Au 30 juin 2024, la provision a été dotée à hauteur de K€ 16 et reprise à hauteur de K€ (185) pour atteindre un montant de K€ 345.
(d) Au 30 juin 2024, deux litiges prud’hommaux sont en cours pour K€ 45.
(e) Au 30 juin 2024, après une dotation de K€ 35, la provision T.F.R chez DID s’élève à K€ 634. La provision pour réparation et entretien chez BMD d’un montant de K€ 48 n’a pas varié sur l’exercice.
14. DETTES FINANCIERES
Les variations de dettes financières de l’exercice s’analysent comme suit :
(En milliers d’euros) | 31.12.2023 | Entrée de périmètre | Rembours ement | Incidence des cours de change |
Autres variations | 30.06.202 4 | Part à court terme | Part à long terme |
Dettes financières | 94 510 | - | (6 382) | - | 40 | 88 168 | 13 607 | 74 561 |
Emprunts bancaires (a) | 94 481 | - | (6 382) | - | - | 88 099 | 13 538 | 74 561 |
Intérêts courus (dont concours bancaires) | 29 | - | - | - | 40 | 69 | 69 | - |
a) Les emprunts bancaires incluent tous les emprunts directement contractés auprès d’établissements bancaires privés ou publics (Bpifrance) ainsi que les intérêts courus correspondant.
15. FOURNISSEURS ET COMPTES RATTACHES
Les dettes fournisseurs et comptes rattachés s’analysent comme suit :
(en milliers d’euros)
Dettes Fournisseurs | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Fournisseurs Factures non parvenues | 12 527 | 13 010 |
6 597 | 3 806 | |
Dettes fournisseurs et comptes rattachés (à moins d'1 an) | 19 124 | 16 815 |
Dettes à échéances moins d'1 an 19 124 16 815
Dettes à échéances > 1 an et < 5 ans - -
Dettes à échéances > 5 ans - -
16. DETTES FISCALES ET SOCIALES
Les dettes fiscales et sociales ont une échéance inférieure à un an et s’analysent comme suit :
(en milliers d’euros)
Dettes fiscales et sociales | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Personnel, rémunération dues et congés payés | 1 627 | 2 103 |
Primes | 1 620 | 1 981 |
Organismes sociaux | 1 926 | 1 983 |
Dettes fiscales (dont IS) | 4 140 | 3 562 |
Dettes fiscales et sociales | 9 312 | 9 630 |
Le poste "Personnel, rémunérations dues et congés payés" est notamment composé de la provision pour congés payés (K€ 888).
Le poste « Primes » comprend K€ 200 de primes non encore versées au titre de l’exercice 2022, et K€ 689 de primes non encore versées au titre de l’exercice 2023.
Les dettes vis à vis des organismes sociaux se composent notamment de provisions pour charges sociales sur primes de K€ 675 et sur congés payés pour K€ 385. Le solde (K€ 866) comprend principalement les cotisations sociales (URSSAF, retraites…) échues sur la période.
Les dettes fiscales comprennent principalement de la TVA et diverses taxes (CVAE, CFE, C3S, TVS, taxe d’apprentissage…).
17. AUTRES DETTES
Les autres dettes s’analysent comme suit :
Autres dettes | 30.06.2024 | 31.12.2023 |
Impôts différés | 7 986 | 8 514 |
Autres dettes à long terme | 666 | 666 |
Avances et acomptes reçus | 717 | 994 |
Comptes courants passifs hors groupe | 18 | 39 |
Autres dettes à court terme | 1 553 | 1 439 |
Ecarts de conversion passifs | 151 | 170 |
Autres dettes | 11 092 | 11 821 |
Les impôts différés correspondent principalement aux impôts différés passifs reconnus sur la revalorisation des actifs dans le cadre du PPA GenDx.
Les autres dettes à court terme sont principalement composées du payback retenu dans le cadre de l’acquisition de D.I.D. pour un montant de K€ 1 300 qui sera à verser soit au gouvernement italien, soit aux anciens actionnaires.
18. PRODUITS CONSTATES D’AVANCE
Les produits constatés d’avance comptabilisés au 30 juin 2024 s’élèvent à K€ 279 par rapport à K€ 201 au 31 décembre 2023. Ils correspondent aux subventions perçues avant le 30 juin 2024 et concernant des travaux de recherche et développement dont la réalisation est prévue postérieurement au 30 juin 2024 pour K€ 191, et aux ventes facturées sur la période mais non livrées pour K€ 88.
19. INFORMATIONS SECTORIELLES ET GEOGRAPHIQUES
19.1 EBITDA
La Société publie, en complément de ses comptes, son EBITDA, un indicateur couramment utilisé par les sociétés commerciales similaires pour préciser le montant de trésorerie brute générée par ses activités opérationnelles.
Le terme « EBITDA » courant, en anglais, « earnings before interest, taxes, depreciation, and amortization », est le bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement des immobilisations. Il désigne le bénéfice avant impôt du Groupe avant que n'y soient soustraits les intérêts, les dotations aux amortissements et les dépréciations des immobilisations (mais après dépréciation des stocks et créances clients). Il met en évidence le profit généré par l’activité indépendamment des conditions de son financement, des contraintes fiscales et du renouvellement de l’outil d’exploitation. Les dépenses non récurrentes (éléments inhabituels, anormaux et peu fréquents) sont exclues. Le tableau qui suit permet de réconcilier l’EBITDA avec les éléments du compte de résultat.
Chiffres consolidés en M€ | 30.06.2024 | 30.06.2023 | |
Résultat opérationnel | 6,8 | 4,1 | |
+ dotations nettes aux amortissements des actifs du PPA | 2,3 | 2,3 | |
+ dotations nettes aux amortissements des immobilisations (hors PPA) | 2,7 | 2,1 | |
+ dotation aux amortissements des écarts d'acquisition | 1,9 | 1,4 | |
EBITDA | 13,6 | 9,9 | |
+ Reprise du stock alloué au PPA – Non récurrent | 0,3 | 3,5 | |
EBITDA hors reprise du stock PPA | 13,9 | 13,4 |
19.2 INFORMATIONS SECTORIELLES ET GEOGRAPHIQUES
Le Groupe opère dans les domaines du diagnostic et du thérapeutique. Ses activités s’étendent de la Recherche et Développement jusqu’à la commercialisation de produits.
Le tableau ci-dessous présente l’analyse des revenus, du résultat opérationnel et du total des actifs par société du groupe en fonction de leur zone géographique au 30 juin 2024 :
Au 30 juin 2024 en k€ | France | Europe hors France | Etats-Unis | Total |
Ventes de produits de Diagnostic In Vitro | 42 810 | 25 031 | 5 266 | 73 108 |
Produits de recherche et développement | - | - | 166 | 166 |
Subventions R&D | 179 | - | - | 179 |
Résultat opérationnel – hors amortissement PPA et reprise du stock PPA | 4 510 | 6 177 | 556 | 11 243 |
Résultat opérationnel | 3 125 | 3 198 | 507 | 6 829 |
Actifs incorporels & corporels | 11 873 | 34 207 | 78 | 46 157 |
Le tableau ci-dessous présente l’analyse du chiffre d’affaires, du résultat opérationnel et du total des actifs par zone géographique au 30 juin 2023 :
Au 30 juin 2023 en k€ | France | Europe hors France | Etats-Unis | Total |
Ventes de produits de Diagnostic In Vitro | 39 728 | 15 393 | 3 870 | 58 991 |
Produits de recherche et développement | - | - | 167 | 167 |
Subventions R&D | 169 | - | 46 | 214 |
Résultat opérationnel – hors amortissement PPA et reprise du stock PPA | 6 790 | 4 598 | (140) | 11 248 |
Résultat opérationnel | 5 405 | (1 146) | (189) | 4 069 |
Actifs incorporels & corporels | 13 363 | 36 980 | 56 | 50 398 |
20. EFFECTIFS
L’effectif moyen du groupe Eurobio Scientific s’élève à 320 personnes : 145 personnes chez Eurobio Scientific S.A., 91 personnes dans le groupe GenDx, 24 personnes dans le groupe TECO, 25 personnes chez DID, 13 personnes chez Eurobio Scientific UK, 12 personnes chez Genbio, et 10 personnes chez BMD (ne sont pas pris en compte dans le calcul des effectifs les personnes en contrat à durée déterminée de remplacement et en contrat d’apprentissage).
21. CHARGES ET PRODUITS FINANCIERS
(en milliers d’euros)
Produits financiers Provision intérêts à recevoir sur Placements |
| 920 638 |
| 903 505 |
Reprises aux amortissements et provisions financières | - | - | ||
Divers Charges financières Intérêts sur emprunts |
| 282 (2 153) (2 150) |
| 398 (2 262) (2 234) |
Charges d’intérêts sur emprunts obligataires | (13) | |||
Dont emprunt obligataire Vatel | (13) | |||
Divers | (3) | (15) |
- Dotations aux amortissements et provisions financières - -
Gain (perte) de change (net) 242 82 Résultat financier
Le Groupe a levé le 30 septembre 2022 un emprunt de 90 millions d’euros auprès d’un syndicat rassemblant les partenaires bancaires habituels du Groupe. Le taux d’intérêt est celui de l’EURIBOR auquel s’ajoute une marge variant en fonction de certains ratios financiers et comprise entre 0,9 et 1,6% pour la partie amortissable et entre 1,75 et 2,45% pour la partie in fine. La société a mis en place un contrat de couverture contre le risque d’accroissement du taux couvrant les trois quarts de l’emprunt, limitant ainsi fortement le risque de taux.
En juillet et octobre 2022, la société a également emprunté 15 millions d’euros à taux fixe auprès de Bpifrance.
La Société considère donc qu’elle court un risque de taux limité.
Au 30 juin 2024, les intérêts à recevoir sur placements correspondent aux intérêts sur des comptes à terme pour K€ 638.
Les produits financiers divers correspondent principalement à des intérêts sur les comptes courants rémunérés chez Eurobio Scientific pour K€ 15 et aux intérêts relatifs au prêt convertible chez Genome Diagnostic BV pour K€ 146 (cf. note 6).
Les gains de change de K€ 242 correspondent aux écarts de conversion sur les comptes de la société en devises autres que l’euro.
22. CHARGES ET PRODUITS EXCEPTIONNELS
Résultat Exceptionnel | 30.06.2024 | 30.06.2023 | |
Charges exceptionnelles | (128) | (563) | |
Produits exceptionnels | 180 | 673 |
Résultat Exceptionnel | 52 | 111 | |
Le résultat exceptionnel correspond principalement à des cessions d'actifs immobilisés. Les flux de trésorerie consécutifs aux charges ou produits exceptionnels ont été inclus dans la catégorie du | |||
tableau des flux de trésorerie correspondant à leur objet. 23. IMPOTS SUR LES SOCIETES 23.1 CHARGE D’IMPOT (en milliers d'euros) | 30/06/2024 | 30/06/2023 | |
Impôts exigibles | (2 432) | (1 785) | |
Impôts différés | 540 | 1 073 | |
Total | (1 892) | (712) | |
Le taux d’impôts applicable à la Société est le taux en vigueur en France, soit 25% au 30 juin 2024. Le taux d’impôts en vigueur en Belgique et au Royaume Uni est également de 25%. Les taux d’impôts sont de 21% pour les Etats-Unis, 16,5% pour la Suisse et 25,8% pour les Pays-Bas.
Depuis 2013, l’ensemble des entités françaises fait l’objet d’une intégration fiscale en France.
23.2 IMPOTS DIFFERES
Exercice
(en milliers d’euros) 30/06/2024 31/12/2023
Impôts différés activés sur report déficitaire ……………... Différences temporelles…………………………….. Impôts différés actifs, ………………………………..…. | - 375 | - 357 |
375 | 357 | |
Impôt différés passifs sur la réévaluation des actifs acquis | (7 831) | (8 441) |
Autres (décalages temporaires passifs) / net d’IDA Impôts différés actif/(passif) nets ….………………………..………….... | (155) | (73) |
(7 611) | (8 157) |
L’intégralité des déficits reportables pré-intégration fiscale en France a été consommée depuis l’exercice 2023
Par prudence, la Société n'a pas activé de déficit reportable complémentaire sur l’exercice.
24. OBLIGATIONS CONTRACTUELLES ET ENGAGEMENTS HORS BILAN
Une synthèse des obligations contractuelles et des engagements commerciaux du Groupe au 30 juin 2024 est présentée dans les tableaux suivants :
Engagements donnés (en milliers d’euros) | Réf. | Total | Paiements dus à moins d’un an | Paiements dus d’un à cinq ans | Paiements dus à plus de cinq ans |
Engagements liés aux options de change | 2 996 | 2 996 | - | - | |
Obligations en matière de locations simples | (a) | 3 557 | 955 | 2 601 | - |
Locations immobilières |
| 2 698 | 576 | 2 122 | - |
Locations de véhicules
|
| 859
| 380
| 479
| - |
Total |
| 5 853 | 3 251 | 2 601 | - |
(a) Il s’agit des obligations du Groupe en matière de location de longue durée de véhicules, de location immobilière et de location de photocopieurs.
En complément de ces engagements, le fonds de commerce d’origine Eurobio a été nanti en faveur de plusieurs banques dans le cadre des emprunts souscrits par celle-ci.
25. EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE
25.1. ACQUISITION D’ENDOPREDICT
Le Groupe a finalisé au 1er août 2024 l’acquisition du test génomique de seconde génération EndoPredict® pour le cancer du sein et l’accord de licence pour distribuer le test génomique de seconde génération Prolaris® pour le cancer de la prostate auprès de Myriad Genetics. Le chiffre d’affaires de ces deux activités est de l’ordre de 8 M€ en base annuelle avec un niveau d’EBITDA à court et moyen terme dilutif sur la performance du Groupe.
25.2. PROJET D’OFFRE PUBLIQUE
Le 31 juillet 2024, Denis Fortier et l’équipe de management ont annoncé la conclusion d’un accord entre Eurobio Scientific, NextStage AM et IK Partners en vue de la création d’un consortium visant au dépôt d’une offre publique d’achat volontaire. Un communiqué de presse, publié conjointement par la Société et le Consortium, présentant ce projet et ses principales caractéristiques préliminaires a été rendu disponible à cette date.
7. RAPPORT D’EXAMEN LIMITE DU COMMISSAIRE AUX COMPTES SUR LES COMPTES CONSOLIDES AU 30 JUIN 2024
Signé par Nicolas Total Le 24/09/24
ID: tx_Y3nwzmgBVQKQ
Signé par Thomas Nesme Le 24/09/24
ID: tx_Y3nwzmgBVQKQ
[1] Ajustés (i) de la reprise de la valeur du stock allouée au PPA au moment de l’acquisition de GenDx et vendus depuis (3,5M€ au S1 23, 0,3 M€ au S1 24)) – non récurrent, (ii) des amortissements des actifs incorporels issus du PPA et (iii) des amortissements liés aux écarts d’acquisition.