par CREDIT AGRICOLE (EPA:ACA)
Rapport sur les risques Groupe Crédit Agricole au 30 septembre 2025
GROUPE CRÉDIT AGRICOLE 
RAPPORT
PILIER 3 30 SEPTEMBRE 2025
AGIR CHAQUE JOUR DANS L’INTÉRÊT DE NOS CLIENTS ET DE LA SOCIÉTÉ
Sommaire
1. Informations au titre du Pilier 3 3
2. 
Composition et évolution des emplois pondérés et output floor 6
3. Ratio réglementaire de couverture des besoins de liquidité court-terme 13
4. Attestation du responsable14
1. INFORMATIONS AU TITRE DU PILIER 3
Indicateurs clés phasés au niveau du Groupe Crédit Agricole (EU KM1)
Le tableau des indicateurs clés ci-dessous répond aux exigences de publication des articles 447 (points a à g) et 438 (b) du règlement (UE) n°575/2013 (CRR), tel que modifiés par le règlement (UE) 2024/1623 CRR3. Il présente une vue globale des différents ratios prudentiels de solvabilité, de levier et de liquidité de l’établissement, leurs composants et les exigences minimales qui leur sont associées.
À noter que les montants composant les ratios prudentiels de solvabilité et de levier affichés ci-après intègrent le résultat conservé de la période [1]. Les dispositions transitoires relatives à l’introduction de la norme IFRS 9 ainsi qu’aux instruments de dette hybride ne sont plus appliquées.
Le Groupe Crédit Agricole n’applique pas le traitement temporaire décrit à l’article 468 du règlement n°2020/873 modifié et prolongé par le règlement (UE) 2024/1623 (dit CRR3) et n’est impacté par aucun changement relatif à cette disposition au cours de la période.
Les fonds propres et les ratios de fonds propres et de levier du Groupe Crédit Agricole reflètent déjà l’incidence totale des plusvalues et des pertes non réalisées mesurées à leur juste valeur par le biais d’autres éléments du résultat global. Ces dispositions ont été renouvelées suite à la publication du règlement 2024/1623 et prennent fin le 31 décembre 2025.
Enfin, depuis le 1er janvier 2023, les établissements d’importance systémique doivent respecter une exigence de coussin lié au ratio de levier correspondant à la moitié du coussin systémique de l’entité, soit 0,50% pour le Groupe Crédit Agricole, portant l’exigence applicable au Groupe Crédit Agricole à 3,50%.
EU KM1 - Indicateurs clés phasés en millions d'euros | 30/09/2025 | 30/06/2025 | 31/03/2025 | 31/12/2024 | 30/09/2024 | |||||||||
Fonds propres disponibles (montants) | ||||||||||||||
1 | Fonds propres de base de catégorie 1 (CET1) | 115 650 | 114 107 | 113 011 | 112 202 | 110 323 | ||||||||
2 | Fonds propres de catégorie 1 | 124 128 | 122 486 | 121 738 | 119 541 | 116 273 | ||||||||
3 | Total des fonds propres | 140 436 | 139 109 | 139 393 | 136 857 | 133 817 | ||||||||
Montants d'exposition pondérés | ||||||||||||||
4 | Montant total d'exposition au risque | 658 346 | 649 013 | 640 578 | 653 368 | 635 856 | ||||||||
4a | Montant total d’exposition au risque pré-plancher | 658 346 | 649 013 | 640 578 | ||||||||||
Ratios de fonds propres (en pourcentage du montant d’exposition pondéré) | ||||||||||||||
5 | Ratio de fonds propres de base de catégorie 1 (%) | 17,57% | 17,58% | 17,64% | 17,17% | 17,35% | ||||||||
5a | Sans objet | |||||||||||||
5b | Ratio de fonds propres de base de catégorie 1 par rapport au TREA sans application du plancher (%) | 17,57% | 17,58% | 17,64% | ||||||||||
6 | Ratio de fonds propres de catégorie 1 (%) | 18,85% | 18,87% | 19,00% | 18,30% | 18,29% | ||||||||
6a | Sans objet | |||||||||||||
6b | Ratio de fonds propres de catégorie 1 par rapport au TREA sans application du plancher (%) | 18,85% | 18,87% | 19,00% | ||||||||||
7 | Ratio de fonds propres total (%) | 21,33% | 21,43% | 21,76% | 20,95% | 21,05% | ||||||||
7a | Sans objet | |||||||||||||
7b | Ratio de fonds propres total par rapport au TREA sans application du plancher (%) | 21,33% | 21,43% | 21,76% | 0,00% | 0,00% | ||||||||
Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face aux risques autres que le risque de levier excessif (en pourcentage du montant d’exposition pondéré) | ||||||||||||||
EU 7d | Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face aux risques autres que le risque de levier excessif (%) | 1,80% | 1,80% | 1,80% | 1,75% | 1,75% | ||||||||
EU 7e | dont: à satisfaire avec des fonds propres CET1 (points de pourcentage) | 1,01 | 1,01 | 1,01 | 0,98 | 0,98 | ||||||||
EU 7f | dont: à satisfaire avec des fonds propres de catégorie 1 (points de pourcentage) | 1,35 | 1,35 | 1,35 | 1,31 | 1,31 | ||||||||
EU 7g | Exigences totales de fonds propres SREP (%) | 9,80% | 9,80% | 9,80% | 9,75% | 9,75% | ||||||||
Exigence globale de coussin et exigence globale de fonds propres (en pourcentage du montant d’exposition pondéré) | ||||||||||||||
8 | Coussin de conservation des fonds propres (%) | 2,50% | 2,50% | 2,50% | 2,50% | 2,50% | ||||||||
EU 8a | Coussin de conservation découlant du risque macroprudentiel ou systémique constaté au niveau d'un État membre (%) | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | ||||||||
9 | Coussin de fonds propres contracyclique spécifique à l'établissement (%) | 0,77% | 0,75% | 0,76% | 0,77% | 0,77% | ||||||||
EU 9a | Coussin pour le risque systémique (%) | 0,11% | 0,10% | 0,06% | 0,06% | 0,01% | ||||||||
10 | Coussin pour les établissements d'importance systémique mondiale (%) | 1,00% | 1,00% | 1,00% | 1,00% | 1,00% | ||||||||
EU 10a | Coussin pour les autres établissements d'importance systémique (%) | 1,00% | 1,00% | 1,00% | 1,00% | 1,00% | ||||||||
11 | Exigence globale de coussin (%) | 4,38% | 4,35% | 4,32% | 4,32% | 4,27% | ||||||||
EU 11a | Exigences globales de fonds propres (%) | 14,18% | 14,15% | 14,12% | 14,07% | 14,02% | ||||||||
12 | Fonds propres CET1 disponibles après le respect des exigences totales de fonds propres SREP (%) | 11,50% | 11,52% | 11,64% | 10,98% | 10,97% | ||||||||
Ratio de levier | ||||||||||||||
13 | Mesure de l’exposition totale | 2 202 625 | 2 190 715 | 2 173 126 | 2 185 581 | 2 129 697 | ||||||||
14 | Ratio de levier (%) | 5,64% | 5,59% | 5,60% | 5,47% | 5,46% | ||||||||
Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face au risque de levier excessif (en pourcentage de la mesure de l’exposition totale) | ||||||||||||||
EU 14a | Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face au risque de levier excessif (%) | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | ||||||||
EU 14b | dont: à satisfaire avec des fonds propres CET1 (points de pourcentage) | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% | ||||||||
EU 14c | Exigences de ratio de levier SREP totales (%) | 3,00% | 3,00% | 3,00% | 3,00% | 3,00% | ||||||||
Exigence de coussin lié au ratio de levier et exigence de ratio de levier globale (en pourcentage de la mesure de l’exposition totale) | ||||||||||||||
EU 14d | Exigence de coussin lié au ratio de levier (%) | 0,50% | 0,50% | 0,50% | 0,50% | 0,50% | ||||||||
EU 14e | Exigence de ratio de levier globale (%) | 3,50% | 3,50% | 3,50% | 3,50% | 3,50% | ||||||||
Ratio de couverture des besoins de liquidité | ||||||||||||||
15 | Actifs liquides de qualité élevée (HQLA) totaux (valeur pondérée -moyenne) | 320 530 | 322 612 | 326 070 | 330 617 | 332 553 | ||||||||
EU 16a | Sorties de trésorerie – Valeur pondérée totale | 316 482 | 316 622 | 317 288 | 318 432 | 316 161 | ||||||||
EU 16b | Entrées de trésorerie – Valeur pondérée totale | 79 146 | 81 113 | 82 943 | 84 321 | 82 906 | ||||||||
16 | Sorties de trésorerie nettes totales (valeur ajustée) | 237 337 | 235 509 | 234 345 | 234 111 | 233 255 | ||||||||
17 | Ratio de couverture des besoins de liquidité (%) | 135,15% | 137,09% | 139,29% | 141,27% | 142,59% | ||||||||
Ratio de financement stable net | ||||||||||||||
18 | Financement stable disponible total | 1 317 579 | 1 295 952 | 1 291 406 | 1 320 346 | 1 301 078 | ||||||||
19 | Financement stable requis total | 1 101 012 | 1 085 233 | 1 083 377 | 1 120 960 | 1 093 193 | ||||||||
20 | Ratio NSFR (%) | 119,67% | 119,42% | 119,20% | 117,79% | 119,02% | ||||||||
À noter : les ratios LCR moyens reportés dans le tableau ci-dessus correspondent désormais à la moyenne arithmétique des 12 derniers ratios de fins de mois déclarés sur la période d’observation, en conformité avec les exigences du règlement (UE) n°575/2013 (CRR) en vigueur.
Indicateurs clés – Exigence en matière de fonds propres et d’engagements éligibles applicable aux EISm (EU KM2)
Le tableau ci-dessous répond aux exigences de publication de l’article 10 du Règlement d’Exécution (UE) 2021/763 de la Commission. Il présente une vue globale des ratios de résolution ainsi que les exigences de MREL s’appliquant au Groupe Crédit Agricole.
EU KM2: Indicateurs clés – MREL et TLAC | |||||||
MREL | TLAC | ||||||
30/09/2025 | 30/09/2025 | 30/06/2025 | 31/03/2025 | 31/12/2024 | 30/09/2024 | ||
Fonds propres et engagements éligibles, ratios et composantes (en m€) | |||||||
1 | Fonds propres et engagements éligibles | 213 151 | 181 646 | 179 260 | 182 245 | 175 673 | 173 769 |
EU-1a | dont: fonds propres et engagements subordonnés | 181 646 | |||||
2 | Montant total d’exposition au risque du groupe de résolution (TREA)1 | 658 346 | 658 346 | 649 013 | 640 578 | 653 368 | 635 856 |
3 | Fonds propres et engagements éligibles en pourcentage du TREA1 | 32,38% | 27,59% | 27,62% | 28,45% | 26,89% | 27,33% |
EU-3a | dont: fonds propres et engagements subordonnés | 27,59% | |||||
4 | Mesure de l’exposition totale (TEM)1 du groupe de résolution | 2 202 625 | 2 202 625 | 2 190 715 | 2 173 126 | 2 185 581 | 2 129 697 |
5 | Fonds propres et engagements éligibles en pourcentage de la TEM1 | 9,68% | 8,25% | 8,18% | 8,39% | 8,04% | 8,16% |
EU-5a | dont: fonds propres et engagements subordonnés | 8,25% | |||||
6a | L’exemption de la subordination permise par l’article 72 ter, paragraphe 4, du règlement (UE) no 575/2013 s’applique-telle? (exemption de 5 %) | Non | Non | Non | Non | Non | |
6b | Montant agrégé d’instruments d’engagements éligibles non subordonnés autorisés si l’exemption de la subordination permise par l’article 72 ter, paragraphe 3, du règlement (UE) no 575/2013 est appliquée (exemption de 3,5 % max.)[2] | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
6c | Si une exemption de la subordination plafonnée s’applique en vertu de l’article 72 ter, paragraphe 3, du règlement (UE) no 575/2013, le montant de financement émis d’un rang égal aux engagements exclus et qui est comptabilisé à la ligne 1, divisé par le financement émis d’un rang égal aux engagements exclus et qui serait comptabilisé à la ligne 1 si aucun plafond n’était appliqué (en %) | N/A | N/A | N/A | N/A | N/A | |
Exigence minimale de fonds propres et d’engagements éligibles (MREL) | |||||||
EU-7 | MREL exprimée en pourcentage du TREA3 | 21,79% | |||||
EU-8 | dont: à remplir au moyen de fonds propres ou d’engagements subordonnés3 | 17,19% | |||||
EU-9 | MREL exprimée en pourcentage de la TEM | 6,25% | |||||
EU-10 | dont: à remplir au moyen de fonds propres ou d’engagements subordonnés | 6,25% | |||||
1Aux fins du calcul des ratios de résolution, le montant total d’exposition au risque (Total Exposure Risk Amount – TREA) du groupe de résolution est équivalent au montant des actifs pondérés des risques (Risk Weighted Assets – RWA) du Groupe Crédit Agricole ; la mesure de l’exposition totale (Total Exposure Measure – TEM) du groupe de résolution est équivalente à l’exposition en levier (Leverage Ratio Exposure – LRE) du Groupe Crédit Agricole.
2Dans le cadre de l’analyse annuelle de sa résolvabilité, le Groupe Crédit Agricole a choisi de renoncer à la possibilité prévue par l’article 72ter (3) de CRR d’utiliser de la dette senior préférée pour le respect du TLAC en 2025.
3Niveau auquel s’ajoute d’après la directive européenne CRD5, une exigence globale de coussins de fonds propres (incluant un coussin de conservation de 2,5%, un coussin G-SIB de 1%, un coussin pour risque systémique de 0,11% et le coussin contracyclique fixé à 0,77% pour le Groupe CA au 30 septembre 2025). En tenant compte de l’exigence globale de coussins de fonds propres, le Groupe Crédit Agricole doit respecter un ratio MREL total supérieur à 26,17% et un ratio MREL subordonné supérieur à 21,57%.
Au 30 septembre 2025, le ratio TLAC du Groupe Crédit Agricole s’élève à 27,59% des RWA et 8,25% de l’exposition en levier, hors dette senior préférée éligible2. Il est supérieur aux exigences respectives de 22,38% des RWA (exigence incluant un coussin de conservation de 2,5%, un coussin G-SIB de 1%, un coussin pour risque systémique de 0,11% et le coussin contracyclique fixé à 0,77% pour le Groupe CA au 30 septembre 2025) et de 6,75% de l’exposition en levier.
A la même date, le Groupe Crédit Agricole présente un ratio MREL 32,38% des RWA et 9,68% de l’exposition en levier, bien au-delà de l’exigence de MREL total.
2. COMPOSITION ET ÉVOLUTION DES EMPLOIS PONDÉRÉS ET OUTPUT FLOOR
Au titre de l’application du Règlement (UE) n°2024/1623 («CRR3») en vigueur depuis 1er janvier 2025 les états suivants ont été modifiés ou créés :
¡ Le tableau EU OV1 a été adapté afin d’intégrer les nouvelles exigences CRR3, notamment l’inclusion de l’impact de l’output floor et une présentation plus détaillée des montants d’emplois pondérées (RWA) liés au risque de CVA
¡ Les tableaux EU CMS1 et EU CMS2 ont été introduits et présentent les montants de RWA selon les différentes approches et suivant, respectivement, les différentes catégories de risques et les différentes catégories d’actifs.
L'objectif de l’output floor (plancher en capital fixant une limite inférieure aux exigences de fonds propres déterminées selon les modèles internes des banques) est de veiller à ce que les exigences de fonds propres fondées sur des approches utilisant des modèles internes (lorsque cela est autorisé) ne soient pas inférieures à un certain seuil d’exigences de fonds propres déterminées selon l’approche standard complète, et ce en vue de réduire la variabilité excessive des RWA et de favoriser la comparabilité entre les banques.
Le niveau de l’output floor qui est à 50 % au 1er mars 2025 augmentera progressivement pour atteindre un niveau de 72,5 % d’ici 2030.
L’output floor ne s’applique qu’au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.
2.1 Synthèse des emplois pondérés
2.1.1 Vue d'ensemble des montants totaux d’exposition au risque (OV1)
30/09/2025 (en millions d’euros) | Montant total d’exposition au risque (TREA) | Total des exigences de fonds propres | ||
a | b | c | ||
30/09/2025 | 30/06/2025 | 30/09/2025 | ||
1 | Risque de crédit (hors CCR) | 525 418 | 515 643 | 42 033 |
2 | Dont approche standard | 222 257 | 217 489 | 17 781 |
3 | Dont approche NI simple (F-IRB) | 86 800 | 84 194 | 6 944 |
4 | Dont approche par référencement | ‐ | ‐ | ‐ |
EU 4a | Dont actions faisant l’objet de la méthode de pondération simple | ‐ | ‐ | ‐ |
5 | Dont approche NI avancée (A-IRB) | 216 361 | 213 960 | 17 309 |
6 | Risque de crédit de contrepartie – CCR | 17 610 | 17 267 | 1 409 |
7 | Dont approche standard | 5 197 | 4 464 | 416 |
8 | Dont méthode du modèle interne (IMM) | 7 691 | 8 228 | 615 |
EU 8a | Dont expositions sur une CCP | 920 | 1 024 | 74 |
9 | Dont autres CCR | 3 802 | 3 551 | 304 |
10 | Risque d’ajustement de l’évaluation de crédit — risque de CVA | 8 718 | 9 937 | 697 |
EU 10a | Dont approche standard (SA) | ‐ | ‐ | ‐ |
EU 10b | Dont approche de base (F-BA et R-BA) | 8 718 | 9 937 | 697 |
EU 10c | Dont approche simplifiée | ‐ | ‐ | ‐ |
15 | Risque de règlement | 5 | 4 | ‐ |
16 | Expositions de titrisation dans le portefeuille hors négociation (après le plafond) | 9 688 | 9 677 | 775 |
17 | Dont approche SEC-IRBA | 2 142 | 2 013 | 171 |
18 | Dont SEC-ERBA (y compris IAA) | 5 421 | 5 476 | 434 |
19 | Dont approche SEC-SA | 3 432 | 3 493 | 275 |
EU 19a | Dont 1 250 % / déduction | (1 306) | (1 306) | (105) |
20 | Risques de position, de change et de matières premières (Risque de marché) | 13 378 | 12 957 | 1 070 |
21 | Dont approche standard alternative (ASA) | ‐ | ‐ | ‐ |
EU 21a | Dont approche standard simplifiée (S-SA) | 5 409 | 5 193 | 433 |
22 | Dont approche alternative fondée sur les modèles internes (A-IMA) | 7 969 | 7 765 | 638 |
EU 22a | Grands risques | ‐ | ‐ | ‐ |
23 | Reclassements entre le portefeuille de négociation et le portefeuille hors négociation | ‐ | ‐ | ‐ |
24 | Risque opérationnel | 83 528 | 83 528 | 6 682 |
EU 24a | Expositions sur crypto-actifs | ‐ | ‐ | ‐ |
25 | Montants inférieurs aux seuils de déduction (soumis à pondération de 250 %) | 23 509 | 21 251 | 1 881 |
26 | Plancher de fonds propres appliqué (%) | 50% | 50% | |
27 | Ajustement pour le plancher (avant application du plafond transitoire) | ‐ | ‐ | |
28 | Ajustement pour le plancher (après application du plafond transitoire) | ‐ | ‐ | |
29 | TOTAL | 658 346 | 649 013 | 52 668 |
Rectification suite à la publication du 30 juin 2025 : réaffectation de la ligne 19 vers la ligne EU 19a d'un montant de réduction des emplois pondérés à opérer à hauteur de - 1 337 millions d’euros.
2.1.2 Comparaison des montants d’exposition pondérés modélisé et en approches standard au niveau du risque (CMS1)
30/09/2025 (in millions of euros) | a | b | c | d | EU d | |
Montants d'exposition pondérés (RWEA) | ||||||
RWEA pour les approches modélisées que les banques sont autorisées à utiliser par l’autorité de surveillance | RWEA pour les portefeuilles pour lesquels des approches standard sont utilisées | RWEA effectifs totaux (a + b) | RWEA calculés selon l’approche standard complète | RWEA servant de base pour le plancher de fonds propres | ||
1 | Risque de crédit (à l’exclusion du risque de crédit de contrepartie) | 303 161 | 222 257 | 525 418 | 914 835 | 823 785 |
2 | Risque de crédit de contrepartie | 12 217 | 5 394 | 17 610 | 44 791 | 37 092 |
3 | Ajustement de l’évaluation de crédit | 8 718 | 8 718 | 8 718 | 8 718 | |
4 | Expositions de titrisation dans le portefeuille bancaire | 7 563 | 2 126 | 9 688 | 45 580 | 36 466 |
5 | Risque de marché | 7 969 | 5 409 | 13 378 | 17 795 | 17 795 |
6 | Risque opérationnel | 83 528 | 83 528 | 83 528 | 83 528 | |
7 | Autres montants d’exposition pondérés | 5 | 5 | 5 | 5 | |
8 | TOTAL | 330 910 | 327 436 | 658 346 | 1 115 253 | 1 007 390 |
Le tableau CMS1, présenté ici en application du Règlement (UE) n°2024/3172 précisé par les normes techniques de l’EBA (EBA/ITS/2024/06), compare, suivant les différentes catégories de risques,
¡ les RWA déterminés en application des approches des modèles internes utilisés par le Groupe Crédit Agricole
¡ et les RWA déterminés en application de l’approche standard.
Les montants présentés dans la colonne « d » n’intègrent aucune application des dispositions transitoires prévues à l’article 465 du Règlement CRR.
Les montants présentés dans la colonne « EU d » intègrent les dispositions transitoires prévues à l’article 465 du Règlement CRR et correspondent ainsi à l’applications des règles en vigueur à la date du présent reporting.
Les dispositions transitoires de l’article 495 du Règlement CRR sont appliquées pour ces deux colonnes.
Cet état est publié uniquement au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.
Il est rappelé que l’assiette servant de base au calcul de l’output floor est fondée sur une vision statique du bilan actuel. Le Groupe Crédit Agricole est susceptible de faire évoluer son bilan et la composition de ses actifs, ce qui pourrait réduire l’impact futur de l’output floor.
2.1.3 Comparaison des montants d’exposition pondérés modélisé et en approches standard pour le risque de crédit au niveau de la catégorie d’actifs (CMS2)
30/09/2025 (in millions of euros) | a | b | c | d | EU d | |
Montants d'exposition pondérés (RWEA) | ||||||
RWEA pour les approches modélisées que les établisseme nts sont autorisés à utiliser par l’autorité de surveillance | RWEA pour la colonne (a) en cas de recalcul selon l’approche standard | RWEA effectifs totaux | RWEA calculés selon l’approche standard complète | RWEA servant de base pour le plancher de fonds propres | ||
1 | Administrations centrales et banques centrales | 4 628 | 3 007 | 11 745 | 10 124 | 10 124 |
EU 1a | Administrations régionales ou locales | 3 711 | 3 846 | 4 019 | 4 154 | 4 154 |
EU 1b | Entités du secteur public | 4 821 | 5 894 | 5 108 | 6 181 | 6 181 |
EU 1c | Classées comme banques multilatérales de développement selon l’approche standard | ‐ | 11 | 12 | 23 | 23 |
EU 1d | Classées comme organisations internationales selon l’approche standard | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ |
2 | Établissements | 5 240 | 5 891 | 11 294 | 11 946 | 11 946 |
3 | Actions | ‐ | ‐ | 67 426 | 67 426 | 67 426 |
5 | Entreprises | 164 778 | 236 788 | 219 948 | 330 460 | 291 958 |
5.1 | Dont: L’approche NI simple est appliquée | 66 027 | 134 993 | 66 027 | 164 511 | 134 993 |
5.2 | Dont: L’approche NI avancée est appliquée | 98 750 | 128 032 | 98 750 | 137 016 | 128 032 |
EU 5a | Dont: Entreprises – Générales | 147 715 | 198 480 | 201 448 | 290 715 | 252 213 |
EU 5b | Dont: Entreprises – Financement spécialisé | 17 063 | 38 308 | 18 499 | 39 745 | 39 745 |
EU 5c | Dont: Entreprises – Créances achetées | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ |
6 | Clientèle de détail | 65 720 | 181 563 | 96 670 | 212 513 | 212 513 |
6.1 | Dont: Clientèle de détail – Expositions renouvelables éligibles | 6 521 | 6 281 | 6 521 | 6 281 | 6 281 |
EU 6.1a | Dont: Clientèle de détail – Créances achetées | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ |
EU 6.1b | Dont: Clientèle de détail – Autres | 59 199 | 175 282 | 90 149 | 206 232 | 206 232 |
6.2 | Dont: Clientèle de détail – Garanties par des biens immobiliers résidentiels | 44 900 | 110 695 | 44 900 | 163 244 | 110 695 |
EU 7a | Expositions classées comme garanties par des biens immobiliers et expositions ADC selon l’approche standard | 47 593 | 146 190 | 51 843 | 202 990 | 150 442 |
EU 7b | Organismes de placement collectif (OPC) | ‐ | ‐ | 20 132 | 20 132 | 20 132 |
EU 7c | Expositions classées comme expositions en défaut selon l’approche standard | 4 713 | 12 396 | 7 490 | 15 173 | 15 173 |
EU 7d | Expositions classées comme expositions sur créances subordonnées selon l’approche standard | 1 313 | 4 712 | 1 500 | 4 900 | 4 900 |
EU 7e | Expositions classées comme obligations garanties selon l’approche SA | 511 | 1 101 | 661 | 1 250 | 1 250 |
EU 7f | Expositions classées comme créances sur des établissements et des entreprises faisant l’objet d’une évaluation du crédit à court terme selon l’approche standard | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ | ‐ |
8 | Autres actifs ne correspondant pas à des obligations de crédit | 134 | 130 | 27 568 | 27 564 | 27 564 |
9 | TOTAL | 303 161 | 601 528 | 525 418 | 914 835 | 823 785 |
Le tableau CMS2, présenté ici en application du Règlement (UE) n°2024/3172 précisé par les normes techniques de l’EBA (EBA/ITS/2024/06), compare, suivant les différentes catégories d’actifs,
¡ les RWA déterminés en application des approches utilisant des modèles internes utilisés par le Groupe Crédit Agricole
¡ et les RWA déterminés en application de l’approche standard.
Les montants présentés dans la colonne « d » n’intègrent aucune application des dispositions transitoires prévues à l’article 465 du Règlement CRR.
Les montants présentés dans la colonne « EU d » intègrent les dispositions transitoires prévues à l’article 465 du Règlement CRR.
Les dispositions transitoires de l’article 495 du Règlement CRR sont appliquées pour ces deux colonnes.
Cet état est publié uniquement au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.
2.2 Risque de crédit
Évolution des RWA : approche fondée sur les notations internes
ÉTAT DES FLUX DES RWA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU RISQUE DE CRÉDIT DANS LE CADRE DE L’APPROCHE NI (CR8)
30/09/2025
(en millions d'euros) | RWA | |
1 | RWA à la fin de la période précédente (30/06/2025) | 298 154 |
2 | Taille de l'actif (+/-) | 3 272 |
3 | Qualité de l'actif (+/-) | 1 008 |
4 | Mise à jour des modèles (+/-) | 432 |
5 | Méthodologie et politiques (+/-) | ‐ |
6 | Acquisitions et cessions (+/-) | ‐ |
7 | Variations des taux de change (+/-) | (156) |
8 | Autres (+/-) | 451 |
9 | RWA à la fin de la période considérée (30/09/2025) | 303 161 |
La variation figurant en ligne 8 " Autres (+/-) " du tableau CR8 s'explique principalement par les gains de RWA liés à la titrisation synthétique chez Crédit Agricole CIB : au troisième trimestre 2025, l’amortissement des programmes de titrisation entraine une baisse des gains de RWA.
2.3 Risque de contrepartie
2.3.1 Évolution des RWA en méthode des modèles internes (IMM)
ÉTAT DES FLUX DES RWA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU CCR DANS LE CADRE DE L'IMM (CCR7)
30/09/2025
(en millions d'euros) | RWA | ||
1 | RWA à la fin de la période précédente (30/06/2025) | 8 228 | |
2 | Taille de l'actif | (37) | |
3 | Qualité de crédit des contreparties | ‐ | |
4 | Mise à jour des modèles (IMM uniquement) | 102 | |
5 | Méthodologie et politiques (IMM uniquement) | ‐ | |
6 | Acquisitions et cessions | ‐ | |
7 | Variation des taux de change | (617) | |
8 | Autres | 15 | |
9 | RWA à la fin de la période considérée (30/09/2025) | 7 691 | |
2.4 Risque de marché
Évolution des RWA en méthode des modèles internes (AMI)
ÉTAT DES FLUX DE RWA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU RISQUE DE MARCHÉ DANS LE CADRE DE L’APPROCHE FONDÉE SUR LES DU MODÈLES INTERNES (AMI) (MR2-B)
30/09/2025 (en millions d’euros) | VaR | SVaR | IRC | Mesure du risque global | Autres | Total RWA | Total des fonds propres requis | |
1 | RWA à la fin de la période précédente (30/06/2025) | 1 668 | 3 128 | 2 969 | 7 765 | 621 | ||
1a | Ajustement réglementaire | 1 061 | 2 097 | 535 | 3 693 | 295 | ||
1b | RWA à la fin du précédent trimestre (fin de journée) | 607 | 1 031 | 2 433 | 4 072 | 326 | ||
2 | Variations des niveaux de risque | (43) | 88 | 1 053 | 1 098 | 88 | ||
3 | Actualisations/variations du modèle | |||||||
4 | Méthodologie et politique | |||||||
5 | Acquisitions et cessions | |||||||
6 | Variations des taux de change | 1 | 26 | (2) | 26 | 2 | ||
7 | Autres | |||||||
8a | RWA à la fin de la période considérée (fin de journée) | 566 | 1 145 | 3 484 | 5 195 | 416 | ||
8b | Ajustement réglementaire | 923 | 1 832 | 20 | 2 774 | 222 | ||
8 | RWA à la fin de la période considérée (30/09/2025) | 1 488 | 2 977 | 3 504 | 7 969 | 638 | ||
3. RATIO RÉGLEMENTAIRE DE COUVERTURE DES BESOINS DE LIQUIDITÉ COURT-TERME (LIQUIDITY COVERAGE RATIO)
Informations quantitatives sur le ratio de couverture des besoins de liquidité LCR (EU LIQ1)
LCR moyen* sur 12 mois glissants calculé au 31/12/2024, 31/03/2025, 30/06/2025 et
30/09/2025 (*moyenne des 12 dernières mesures de fin de mois)
*les sorties nettes de trésorerie sont calculées en moyenne sur les montants observés (sur les 12 déclarations réglementaires concernées) incluant l'application d'un plafond sur les entrées de trésorerie (75% maximum des sorties brutes), le cas échéant
**les ratios LCR moyens reportés dans le tableau ci-dessus correspondent désormais à la moyenne arithmétique des 12 derniers ratios de fins de mois déclarés sur la période d’observation, en conformité avec les exigences du règlement européen CRR2.
www.credit-agricole.com
Attestation concernant la publication des informations requises au titre de la partie 8 du règlement (UE) n°575/2013
Clotilde L’ANGEVIN, Directrice générale adjointe de Crédit Agricole S.A., en charge du pôle Finances et Pilotage
ATTESTATION DU RESPONSABLE
J’atteste, qu’à ma connaissance, les informations communiquées au titre de la huitième partie du règlement (UE) n° 575/2013 (tel que modifié) ont été préparées conformément aux politiques formelles et aux procédures et systèmes de contrôles internes applicables au Groupe Crédit Agricole.
Fait à Montrouge, le 14 novembre 2025
La Directrice générale adjointe de Crédit Agricole S.A., en charge du pôle Finances et Pilotage
Clotilde L’ANGEVIN
S i è g e s o c i a l : 1 2 p l a c e d e s E t a t s - U n i s – 9 2 1 2 7 M O N T R O U G E C E D E X T é l . 0 1 4 3 2 3 5 2 0 2
Etablissement de crédit soumis aux articles L 225-1 et suivants du Code de commerce et aux articles L 512-47 et 
suivants du Code monétaire et financier - 784 608 416 RCS Nanterre - FR 77 784 608 416 - Capital 9 077 707 050 euros.
Le présent document est disponible sur le site internet de Crédit Agricole S.A.
https://www.credit-agricole.com/finance
Crédit Agricole S.A.
Société anonyme au capital de 9 077 707 050 euros
RCS Nanterre 784 608 416
12 place des Etats-Unis - 92127 Montrouge Cedex - France
Tél. (33) 1 43 23 52 02
Relations avec les actionnaires individuels : 0 800 000 777
Relations avec les investisseurs institutionnels : + 33 (0) 1 43 23 04 31
[1] Les ratios de solvabilité réglementaires CET1, Tier 1, Total capital et levier, qui n’intègrent pas le résultat conservé de la période, s’élèvent au 30/09/2025 à respectivement 17,27%, 18,56%, 21,04% et 5,55%.
[2] Le ratio TLAC réglementaire, qui n’intègre pas le résultat conservé de la période, s’élève au 30/09/2025 à 27,30% des RWA et 8,16% de l’exposition en levier. Le ratio MREL total lui s’élève à 32,08% des RWA et 9,59% de l’exposition levier.