Blue Cap AG vend Neschen Coating GmbH au-dessus de la valorisation des actifs

Blue Cap AG a vendu avec succès sa participation de 100 % dans Neschen Coating GmbH à ATP adhesive systems AG. Il s'agit de la deuxième sortie de l'entreprise au cours de cet exercice. La transaction a été conclue à un prix supérieur d'environ 10 % à la dernière évaluation de la valeur nette d'inventaire, avec un prix de vente à deux chiffres en millions d'euros.

Blue Cap a initialement acquis Neschen en 2016. Cette vente marque l'aboutissement rentable des efforts de transformation, avec un rendement annuel de près de 44 % sur le capital investi. Les principales initiatives comprenaient la rentabilité et l'optimisation de la gamme de produits, ce qui a permis d'améliorer les performances financières.

Cette cession s'inscrit dans la stratégie de Blue Cap d'acquérir des sociétés en situation particulière pour les redresser et créer de la valeur. La croissance future se concentrera sur des opportunités à fort potentiel. Les prévisions financières ajustées pour 2024 tablent sur un chiffre d'affaires compris entre 200 et 220 millions d'euros, avec une marge d'EBITDA de 9,5 à 10,5 %.